Личные финансы-2. Секреты управления и индивидуальный финансовый план Покудов Алексей

Муравейник – способ существования муравьев. Рой – способ существования пчел. Стадо – способ существо-вания морских млекопитающих и сухопутных парнокопытных.

Способ существования современного человека – это рынок. Большинство событий, происходящих с нами на протяжении жизни, являются проявлениями бесчисленных актов купли-продажи. Поступаем ли мы в университет, устраиваемся на работу, берем ссуду или получаем премию – все это разнообразные проявления той или иной стадии сделки, в которой один продает, а другой покупает.

Купля-продажа, то есть современная форма акта обмена, предполагает наличие у одной из сторон сделки специфического товара – денег. Во множестве серьезных учебников вам объяснят, что такое деньги, какие у этого товара специфические свойства, почему он играет роль всеобщего эквивалента и т. д.

Для нашего рассмотрения сейчас важно другое: хотя этот товар нельзя съесть, он не греет, не прикрывает наготу, не уменьшает чувства вины, – несмотря на все это, чем большим количеством этого товара обладает человек, тем более комфортно он себя чувствует. Наверное, можно сформулировать следующее правило:

Чем большим количеством денег обладает человек, тем больше возможностей он имеет для реализации любых, даже самых немыслимых своих желаний.

Благодаря наличию такого уникального свойства продукт этот, точнее говоря, обладание как можно большим его количеством, является непременным условием, а зачастую и важнейшей целью существования для подавляющего числа людей.

Надо заметить, что, кроме человека, только вороны значительную часть своей жизни посвящают охоте за абсолютно ненужными на первый взгляд вещами – блестящими безделушками, цветными стеклышками и т. д. Может быть, если когда-нибудь пару ворон застанут в момент обмена фантика от ириски на саму ириску, их признают более разумными, чем дельфины?

Ключевыми терминами для нашего анализа будут понятия «богатство», «богатый человек». Или, говоря политически корректно, «финансовая независимость» и «финансово независимый человек». Определение этим понятиям мы дадим чуть позже, а сейчас будем считать богатым того, у кого есть 1 000 000$ (один миллион долларов США). Хотя сегодняшний миллион уже совсем не тот, что был лет тридцать назад, и уж тем более не тот, что был сто лет назад, но миллион – это все еще МИЛЛИОН. Это все еще очень большие деньги и одновременно – минимальная вожделенная сумма для тех, кто мечтает о богатстве.

«Как заработать миллион?», «Как украсть миллион?», «Миллион на расходы» – во множестве литературных и прочих произведений миллион часто играет самостоятельную роль, присутствует в названии, иногда бывает даже отдельным действующим лицом. Пусть он сыграет важную роль и в первых главах нашей книги.

Надеемся, что нам удастся дать ответ на вопрос «Как заработать свой первый миллион?».

Итак, вперед, пора его зарабатывать!

2.1. Сложные проценты, или Восьмое чудо света

Кредит – необходимое условие для существования рынка. Перед тем как предложить что-либо к продаже в качестве товара, это надо создать, или купить, или придумать, или быть готовым изготовить. Для этого нужно сначала потратить некое количество денег на изготовление, покупку или обучение, то есть использовать кредит. После продажи кредит обычно возвращается, а дополнительное количество денег, полученное в результате продажи, и составляет интерес продавца. Ссудив деньги заемщику, кредитор лишает себя возможности самому произвести нужный товар, продать его и увеличить таким образом имеющееся у него количество денег. За отказ от этой возможности он требует оплаты – кредит возвращается обычно в большем размере, чем исходно взятая сумма. Превышение возвращенной суммы над суммой взятого кредита называется процентами и составляет интерес кредитора. Обычно кредит выдается на определенное время, и величина процентов заранее оговаривается.

Например, в кредит выдается 1000 рублей на срок 6 месяцев под 18 % годовых. Это означает, что через полгода заемщик должен вернуть кредитору 1090 рублей (если бы срок кредита составлял 1 год, то через год надо было бы вернуть 1180 рублей). Такие расчеты называются расчетами по формуле простых процентов, и большинство краткосрочных кредитов выдается и возвращается по этим правилам. Формула для простых процентов выглядит следующим образом:

S = S₀(1+(i t)/T),

где

S – возвращаемая сумма;

S₀ – сумма, взятая в долг;

i – процентная ставка за период времени T, которая здесь выражена не в процентах, а в долях единицы, то есть 18 % в нашей формуле запишутся как 0,18;

t – время пользования кредитом, выраженное в периодах T.

Однако не все кредиты можно описать с помощью данной формулы. Представим, что заемщик вовремя не смог рассчитаться с кредитором, не возвратив по истечении времени Т взятую в долг сумму. Представим также, что кредитора такой вариант развития событий не очень волнует и он не беспокоится о сохранности своих денег, абсолютно доверяя заемщику.

В этой ситуации кредитор и заемщик могут договориться о пролонгации кредита на тех же условиях (под те же проценты и на такой же срок), что и раньше, за исключением следующего факта. Поскольку на момент возврата кредита заемщик был должен уже не S₀, а S, то новой суммой, взятой в долг, будет уже S. Новая возвращаемая сумма S_new будет вычисляться как

S_new = S (1+(i t)/T) = S₀ (1+(i  T)/T) (1+(i t)/T).

Если и по окончании второго срока займа он не возвращается, то к концу третьего периода итоговая возвращаемая сумма уже будет вычисляться как

Snew_new = S₀ (1+(i T)/T)² (1+(i t)/T).

Если же заем возвращен спустя только m-1 таких «пролонгаций» (или m периодов Т), то итоговая сумма «к получению» кредитором вычисляется по формуле:

S = S₀ (1+(i T)/T)^m.

Эту формулу и называют формулой сложных процентов. «Сложность» их состоит в том, что за текущий период времени проценты начисляются как на саму исходную сумму займа, так и на начисленные на нее ранее проценты.

Папашу Ротшильда, основателя всемирно известной финансовой империи, как-то попросили назвать семь чудес света. Он ответил: «Я затрудняюсь, но уверен, что восьмым чудом света являются сложные проценты».

Формула эта прокомментирована в сотнях учебников, рост суммы долга проиллюстрирован тысячами примеров. По мнению многих авторов, наиболее показательным, является следующий: если бы те 17 (или 27?) долларов, за которые в свое время остров Манхэттен был куплен у индейцев белыми колонистами, положить в тот момент под 3 % годовых с ежегодным причислением суммы процентов к сумме долга, то сумма выплаты на сегодняшний момент превышала бы стоимость Нью-Йорка и Лос-Анджелеса вместе взятых, со всеми их домами, мостами, автомобилями, кораблями и товарами.

Иначе говоря, белые колонисты сильно переплатили за тот кусок земли, на котором сейчас расположена центральная часть Нью-Йорка. Вот бы моему преподавателю по истории КПСС в институте сейчас подкинуть этот расчетец! А то ведь в свое время пример с Манхэттеном нам преподносился не иначе как факт, иллюстрирующий угнетение белыми колонистами коренных жителей Северной Америки. А получается, что те белые парни сильно переплатили тем красным парням за простой кусок земли. Вот вам и угнетение!

Нам кажется, что не менее интересный результат по формуле сложных процентов может ыть получен и в течение жизни одного человека.

Предположим, человек начал откладывать по одному доллару в день (в долларах все-таки еще привычней откладывать, чем в рублях). По окончании года все 365 отложенных долларов он дал кому-нибудь в виде кредита сроком на один год под 24 % годовых (уверяю, под 2 % в месяц в России сегодня деньги разместить можно, а как это делается, мы будем обсуждать в дальнейшем). Но на этом наш уважаемый инвестор не остановился и продолжал откладывать по одному доллару в день. По истечении двух лет сумма, которую он таким образом накопил, составит 818 долларов (365 за второй год, 365 за первый и 88 долларов процентов, начисленных на сумму первого года). По истечении трех – 1379 долларов и так далее. Что произойдет, если человек будет продолжать действовать таким образом в течение 30 лет? Как будет прирастать отложенная сумма? Таблица 1 дает ответы на поставленные вопросы.

Результат, который мы получили, на наш взгляд, не менее показателен, чем пример с островом Манхэттен.

Таблица 1

Рост накопленной суммы по годам (при условии, что ежедневно «сберегается» один доллар и вся имеющаяся сумма ежегодно инвестируется под 24 % годовых)

В самом деле! Откладывая по одному доллару в день в течение 30 лет и размещая накопленное под 24 % в год, любой человек становится в течение своей жизни обладателем 964 тысяч долларов, то есть практически миллионером!

Это и есть основа основ любого богатства – система разумного сбережения и инвестирования средств. Другого пути нет. Кто-то может возразить, что можно заработать и гораздо больше денег (и притом очень быстро), создав высокодоходный бизнес, либо получив главную роль в кассовом фильме, либо еще каким-нибудь столь же легким способом. Наверное, это правильно. Но лишь с одной оговоркой – это могут сделать не все, а лишь единицы. Простой человек с улицы, не отличающийся никакими исключительными способностями, может стать богатым, лишь сберегая и инвестируя. Это, конечно, не так эффектно, как первая роль Шварценеггера или создание поисковика Google, но зато это может сделать ЛЮБОЙ человек!

2.2. Анализ процесса накопления, или «Ой, он и меня посчитал!»

Проанализируем описанный в предыдущем разделе процесс роста миллионного состояния. Для наглядности данные из таблицы можно представить в виде графика (рис. 1).

Внимательно рассматривая эту картинку, можно сделать только один вывод: в начальный период накопления скорость роста состояния невелика. С течением времени она увеличивается и при приближении итоговой суммы к миллиону составляет уже величину, близкую к 200 тысячам долларов в год.

Давайте проанализируем процесс накопления более детально.

Рисунок 1. Рост накопленной суммы по годам (иллюстрация к табл. 1).

Человек, начавший накапливать состояние по вышеуказанной схеме (то есть откладывая в день по одному доллару и размещая в конце года всю накопленную сумму под 24 % годовых), за все время накопления отложит около 11 тысяч долларов:

30 лет 365$ = 10 950$

К концу же периода накопления по описываемой нами схеме он будет обладать суммой в 963 964$, то есть во много раз большей. Финансовые аналитики сказали бы, что коэффициент мультипликации для выбранной тридцатилетней схемы равен:

963 934$ / 10 950 $ = 88,1

Иначе говоря, каждый доллар, вложенный в эту схему в течение срока ее действия, на выходе увеличится в 88,1 раза!

Давайте проделаем небольшой численный эксперимент. Предположим, что в первый год было вложено не 365$, a 364$. Например, в один из дней первого года накопления наш «сберегатель» забыл опустить монету в заветную коробочку. Во всем остальном ситуация с его деньгами была полностью аналогичной описанной выше. Если честно повторить все вычисления, то окажется, что через тридцать лет итоговая сумма «к получению» будет 963 422$, то есть на 512$ меньше!

Получаем интересный вывод: для каждого доллара, внесенного в нашу схему в течение первого года накопления, коэффициент мультипликации равен 512!

Вывод, в общем-то, очевидный. Действительно, в соответствии с формулой сложных процентов каждый доллар, внесенный в течение первого года в накопительную схему, через 29 лет даст сумму, равную 1$ х (1+0,24)29, то есть 511,95$. Повторяя вычисления для «забытого быть отложенным» доллара во второй год, получим коэффициент мультипликации 413, в третий – 332, в четвертый – 268 и т. д. Рассуждая далее, придем к выводу, что наибольший вклад в получение миллиона путем накопления вносят деньги, внесенные в первые годы работы схемы. Действительно, деньги, отложенные в последний год, не принесут дополнительного дохода, поскольку их просто не успеют инвестировать (в нашем случае – положить под проценты).

Проведем еще один эксперимент. Предположим, что накопление ведется следующим образом: ежегодно откладывается по 365$, которые затем вкладываются под 24 % в год, но процедура эта повторяется только первые 10 лет из 30. В последующие 20 лет новые суммы не откладываются, просто продолжается процесс получения и перевложения начисленных процентов. Полученная таким образом сумма через 30 лет будет составлять 853 120$, а через 31 год – 1 057 869$. То есть ТОЖЕ МИЛЛИОН, но за 31 год!

Вывод, который напрашивается сам собой, кому-то покажется очевидным, а кому-то – удивительным.

Чтобы стать миллионером в течение жизни, необязательно отказывать себе в сумме в 1$ каждый день в течение 30 лет. Можно «потерпеть» первые 10–12 лет, а потом жить, тратя на всю катушку (аж на целый доллар в день больше!), поскольку будущее уже обеспечено! Главная же особенность процесса накопления такова: чем раньше начнешь, тем раньше сможешь воспользоваться результатами своей бережливости.

От этих, прямо скажем, полудетских вычислений и рассуждений еще очень далеко до настоящего богатства, но это, так сказать, пока только теоретическая база. Специалисты, конечно, добавят, что и база-то какая-то несолидная. В ответ на это можем возразить, что и само богатство тоже вещь не очень сложная. Это просто много денег.

Приведенная в предыдущем разделе таблица дает много пищи для размышлений. Давайте с ее помощью ответим на вопрос, что будет, если откладывать в день не один доллар, а два? Очевидно, что миллион мы накопим тогда, когда в клетке таблицы будет стоять цифра, близкая к 500 тысячам (умноженные на 2, эти 500 тысяч и дадут вожделенный миллион). Это произойдет на 27-м году процесса накопления, то есть на три года раньше.

А если откладывать по два доллара в день, но при условии, что начальный капитал в сумме, например, 10 000$, уже имеется? Оказывается, в этом случае заветной цифры в один миллион можно достичь за каких-нибудь 17 лет! То есть молодой человек 20–22 лет, имея начальный капитал и пользуясь предложенной схемой накопления, может легко стать финансово независимым к своему сорокалетию!

Заканчивая процесс анализа формулы сложных процентов, сделаем одно замечание. В полном курсе финансовых вычислений (который изучают специалисты по финансовому рынку) есть такие понятия – сегодняшняя стоимость будущей суммы и будущая стоимость сегодняшней суммы. В нашем случае для 1$, отложенного в первый год накопления, его будущая стоимость равна 512$. А 512$, которые можно получить через 30 лет, стоят сегодня всего лишь 1$.

Многие экономисты называют процесс роста суммы накоплений «ростом финансового дерева». Этот процесс и в самом деле немного похож на рост дерева. Сначала из земли появляется один росток. Затем на нем образуется новый побег. Потом – еще один побег и маленький отросток на первом побеге. Затем на каждом из отростков появляются новые, которые, в свою очередь, тоже ветвятся. Теоретически процесс ветвления может быть бесконечным. В итоге масса ветвей может превысить массу ствола в десятки и сотни раз.

Точно та же происходит и накопление денежной суммы. На первый отложенный доллар нарастают проценты, которые, в свою очередь, дают побеги в виде процентов и так далее, и так далее. Богатство, полученное в конце процесса накопления, может в десятки и сотни раз превышать изначально вложенные суммы.

Предположим, мы решили не пускать на самотек процесс обеспечения собственной старости и начали, наперекор скептикам, копить миллион. Чтобы проводить вычисления в течение ближайших 30 лет не задумываясь (и не считать, что доллар, отложенный в первый год, даст 512$, а в седьмой – только 113$), используем следующий метод приближенных вычислений.

Поскольку 1$ первого года превращается в 512$, а 1$ тридцатого года накопления не увеличивается, примем, что в среднем наша схема накопления увеличивает вложенную в нее сумму в 250 раз (почти половина от 512). Так будет легче производить вычисления. Будем считать, что независимо от того, на каком году действия нашей схемы мы вкладываем (либо не вкладываем) в нее деньги, реально мы получаем (либо тратим) в 250 раз больше.

Заметим, что умножать на 250 очень просто даже в уме. Нужно сначала умножить число на 1000, а затем разделить на 4. Например, аппетитный пирожок с капустой стоит 12 рублей. Умножаем на 1000 – получаем 12 000 рублей. Теперь делим на 4 – получаем 3000 рублей. Таким образом, будущая стоимость сегодняшнего пирожка с капустой составляет 3000 рублей, или более 100$.

Может быть, воздержаться от его покупки?

Как-то на двухдневном семинаре по управлению личными финансами в конце первого дня я задал всем слушателям домашнее задание – купить абсолютно бесполезную вещь стоимостью до 100 рублей, получить в магазине чек на эту покупку и принести ее на занятия.

Лучше всех задание выполнил здоровенный детина бандюганского вида. Он купил фигурку зайчика из искусственного (!) нефрита стоимостью, по-моему, 78 рублей. Все условия задания он выполнил. Вещь абсолютно бесполезная, недорогая, чек наличествует. На семинаре мы поговорили о реальной стоимости этой вещи (78 х 250 = 19 500 рублей), о том, что наши квартиры набиты такими вещами, и т. д.

Спустя несколько месяцев этот парень приглашает меня в гости. Приезжаю. В красном углу, на телевизоре, стоит уже хорошо знакомый мне зайчик, к шее которого шелковыми шнурками прикреплены две заламинированные бумажки.

Первая – чек из магазина на покупку этого зайчика. Вторая – собственноручно изготовленный хозяином дома ярлык. На нем написано: «Этого зайчика я купил 25.04.02 за 650$. Это последняя абсолютно бесполезная вещь, которую я купил в своей жизни». И дальше не я, а уже хозяин дома прочел мне лекцию о том, что этот зайчик – самая дорогая для него вещь в его квартире. Дорогая не в смысле стоимости, а в смысле самая важная. Потому что каждый раз, когда хочется что-нибудь купить, он вспоминает этого зайчика и очень часто воздерживается от покупки. Если верить ему, то благодаря зайчику менее чем за полгода он сэкономил более 3000$. «А ведь это на самом-то деле 750 000$!» – сказал он мне.

2.3. Типы зарабатывающих, или От «Происхождения видов» к «Эволюции типов»

Из предыдущего изложения сам собой напрашивается вывод, что миллионером может стать практически любой (кто, конечно, собирается прожить еще хотя бы 30 лет и сможет отрывать от себя, любимого, по доллару в день).

Почему же по улицам наших городов бродят не миллионеры, а скорее совсем наоборот – малообеспеченные люди? В чем причина? Давайте попробуем разобраться.

Для начала задумаемся о том, где и как люди зарабатывают деньги? Откуда они берут средства к существованию?

Размышляя над этими вопросами, приходим к выводу, что всех активно зарабатывающих людей в современном мире можно условно разбить на три большие группы:

• работающие по найму;

• предприниматели и бизнесмены;

• инвесторы.

Больше всего в мире людей, работающих по найму, гораздо меньше предпринимателей и бизнесменов и совсем немного инвесторов. Многие из работающих по найму людей о существовании инвесторов даже не подозревают.

Изобразим все группы зарабатывающих в виде следующей фигуры, схематически учитывающей количество людей в каждой группе (рис. 2).

Дадим краткую характеристику каждой выделенной нами группе экономически активных людей, пытаясь ответить на следующие вопросы: есть ли в группе богатые люди? Если нет или их мало, то почему?

Рисунок 2. Группы экономически активных граждан (типы зарабатывающих).

То, что групп именно три, – хороший признак. Не возникнет желания построить антагонистическую модель, как можно было бы сделать с двумя группами или полностью запутаться в противоречиях между ними, если бы их было четыре или больше. Все очень здорово – несложно и замкнуто, как в древней японской игре «камень – ножницы – бумага». О том, что антагонизма между группами и в самом деле нет, мы убедимся в следующей главе.

Группа первая, самая многочисленная: работающие по найму

Представители этой группы работают на чужых предприятиях, получают назначенную им зарплату. Если работа оплачивается аккордно-премиально, могут рассчитывать и на премию, которая иногда бывает гораздо больше зарплаты. Финансовое положение этих людей полностью зависит от их работодателей (владельцев и управляющих предприятием).

Стать богатым, работая по найму, можно. Для этого есть два пути – откладывать по 1$ в день, пытаясь выжить на оставшиеся средства (если вы низкооплачиваемый работник), или не отказывать себе в жизненных удовольствиях, да еще и откладывать по 1$ в день (если вы высокооплачиваемый работник, например наемный директор предприятия).

В данной группе, несмотря на то что она самая многочисленная, меньше всего (в процентном отношении) богатых людей. У типичного представителя этой группы, как правило, нет сбережений. Имеющихся в семье денег с трудом хватает до следующей зарплаты. О накоплениях, тем более о накоплениях как об основе возможного богатства, то есть о неприкосновенных и приносящих доход, в таких семьях не задумываются. Прибавки к зарплате, премии и случайный дополнительный доход используются для отдачи накопившихся долгов или для покупки вещей, приносящих кратковременную радость, но на поверку оказывающихся АБСОЛЮТНО БЕСПОЛЕЗНЫМИ.

Как-то в одном из популярных журналов мне попались данные американской статистики о людях, когда-либо выигрывавших миллион и более в различные лотереи. Статистика убийственная. Спустя три года после выигрыша более 80 % участников исследования вели такой же образ жизни, как и до выигрыша. Сразу после свалившейся удачи семья, как правило, отправлялась в отпуск, затем покупался дорогой автомобиль, новый дом и… Деньги очень быстро заканчивались, а новые счета было невозможно оплачивать, исходя из старого уровня доходов. И только 20 % семей потратили эти шальные деньги не на сегодняшние удовольствия, а на создание возможностей для увеличения будущих доходов.

Небольшая прослойка в этой группе (высокооплачиваемые, имеющие более высокий культурный уровень представители «среднего класса») имеет сбережения, иногда даже солидные, но, как правило, это не приносящие дополнительный доход средства, а отложенные «на черный день» заначки.

Богатыми в этой группе являются, конечно же, работающие по найму высокооплачиваемые менеджеры. Если десять лет назад зарплаты топ-менеджеров крупнейших компаний исчислялись миллионами долларов в год, то сейчас они порой исчисляются миллионами долларов в месяц. Понятно, что, имея такой уровень доходов, можно быть богатым. Однако надо заметить, что заработанные в качестве зарплаты деньги толковые менеджеры всегда используют для инвестиций, дополнительный доход от которых может очень быстро превысить суммы, получаемые в виде оплаты труда. Поэтому назвать их просто «работниками по найму» язык не поворачивается. И, честно говоря, людей с такими зарплатами в общем море работников единицы, и это исключение только подтверждает правило.

Вывод: в данной группе зарабатывающих богатых практически нет, поскольку использование сбережений в качестве главного инструмента, создающего богатство, в этой группе не только не является массовой стратегией, но и практически не используется отдельными индивидуумами.

Группа вторая, более узкая: предприниматели и бизнесмены

Сначала о различии между предпринимателем и бизнесменом. Предприниматель работает сам, может быть, у него есть один-два ассистента (например, жена-секретарь и теща-бухгалтер). Это скорее помощники, а не полноценные работники. Типичный бизнес предпринимателя – семейное кафе, небольшой пансионат, маленький магазинчик, бутик.

В нашей стране, однако, из-за несуразностей в гражданском и налоговом законодательствах «предпринимателем» могут называть владельца многомиллионной империи, в которую входят десятки предприятий с сотнями работников, тысячами единиц техники и т. д.

Бизнесмен – человек, владеющий бизнесом, «делом», в организации которого могут трудиться и три человека, и 33, и 30 тысяч нанятых людей. Бизнесмен имеет возможность получать гораздо больше, чем любой из его работников, просто потому, что предприятие (или его часть) принадлежит ему и прибавочный продукт (или его часть) составляет доход бизнесмена.

Бизнесмен может стать богатым. Хотя бы потому, что для него откладывать 1$, как правило, не проблема. Откладывая же по 10$ в день, бизнесмен может иметь миллион в сбережениях на 10 лет раньше (см. таблицу роста накопленной суммы).

Среди бизнесменов процент богатых людей гораздо больше, чем среди работников по найму, но, надо заметить, что этот процент, по нашим данным, все равно значительно меньше 30 %.

Причина в том, что, зарабатывая больше, бизнесмены больше и тратят. Часто оказывается, что они обладают множеством ВИДИМЫХ АТРИБУТОВ БОГАТСТВА (ВАБ) – шикарным автомобилем, одеждой, обстановкой, предметами роскоши, которые, с одной стороны, являются дорогими вещами высокого качества, а с другой – также оказываются АБСОЛЮТНО БЕСПОЛЕЗНЫМИ ВЕЩАМИ (АБВ) и быстро дешевеют в процессе использования.

Интересно проследить, как с помощью простой перестановки трех первых букв российского алфавита – А, Б и В – можно описать эволюцию качественных характеристик приобретенных вещей.Сначала приобретается ВАБ – Видимый Атрибут Богатства. Именно так все окружающие и воспринимают приобретенные кем-то новую шубу, новый автомобиль, новую мебель, новый ковер, новую посуду, ювелирные украшения. Однако хозяин очень быстро сталкивается с тем фактом, что куплена-то на самом деле АБВ – Абсолютно Бесполезная Вещь.Спустя некоторое, порою очень непродолжительное время выясняется, что это не АБВ и не ВАБ, это БВА – Бывшие Ваши Активы. Реальная стоимость вещей со временем падает, порою катастрофически быстро. Автомобильные дилеры серьезных брендов прямо заявляют, что, если на автомобиле ездили всего один месяц, он теряет не менее 20 % от своей продажной цены. То есть деньги (реальные активы) потрачены впустую (потому и «бывшие»).

Винить людей, которые, много зарабатывая в нашей стране, много и тратят, наверное, не очень правильно. Все мы (точнее, те из нас, у кого есть для этого возможности) еще больны так называемым «синдромом богатого в первом поколении»: для нас гораздо важнее не богатство, а его видимые проявления, или ВАБ.

Сейчас мы уже живем (или скоро начнем жить) в обществе потребления, где потреблять – одна из главных социальных функций человека. Если бы, с одной стороны, мы все, как покупатели, так много не потребляли, то, с другой стороны, мы, как бизнесмены, так много бы и не зарабатывали. Беда в том, что потребляются в основном АБСОЛЮТНО БЕСПОЛЕЗНЫЕ ВЕЩИ, и чем больше доход человека, тем больше на такие вещи тратится средств.

Пройдите по квартире, откройте шкаф, загляните в гараж, киньте взгляд на салон своего автомобиля или, у кого есть, самолета. Вокруг все просто набито ненужными вещами… Сотни, тысячи (а у кого-то и десятки тысяч!) долларов потрачены на вещи, которыми в лучшем случае воспользовались один раз, и очень часто этот единственный раз – транспортировка бесполезной вещи из магазина домой!

Из имущества, приносящего доход, бизнесмен зачастую имеет только долю в своем предприятии, и нередко этот доход прекращается, как только предприятие попадает в сложную рыночную ситуацию, а от продажи всего имущества часто нельзя выручить и трети от его первоначальной цены.

Вывод: по-настоящему богатых людей немного и среди бизнесменов. У большинства из них есть видимые атрибуты богатства, а богатства-то нет… То есть они тоже должны вставать рано утром и идти на работу.

Группа третья, для большинства неизвестная: инвесторы

Это самая малочисленная группа людей, которые, как правило, уже богаты. Деньги для них просто инструмент в ежедневной работе. Умножают они их, вкладывая в различные виды имущества, которое, будучи реализовано по истечении некоторого времени, приносит инвестору доход. Таким имуществом может быть недвижимость или какие-либо ресурсы. Часто таким имуществом являются доли в предприятиях, принадлежащих бизнесменам.

Процент богатых людей среди инвесторов близок к 100 %, поскольку и стратегия, и психология инвестора принципиально отличаются от стратегии и психологии представителей ранее описанных групп.

Рассмотрим, в чем состоит это различие.

И работник, и бизнесмен ищут возможности заработать деньги путем приложения своих или чужих усилий. Инвестор же ищет возможность заработать деньги с минимумом усилий, в идеале – вообще без них. Он ищет и покупает только то имущество, которое способно приносить доход либо в течение некоторого времени, либо по истечении определенного времени. Среди его покупок практически нет АБСОЛЮТНО БЕСПОЛЕЗНЫХ ВЕЩЕЙ. Вещь, которая покупается не для продажи или использования в качестве приносящего доход имущества, инвестору просто неинтересна. Это очень интересный феномен – у инвестора (то есть у богатого человека) совершенно другая психология, отличная и от психологии работника, и от психологии бизнесмена.

Для желающих – домашнее задание.Приобретение господином Абрамовичем лондонского футбольного клуба «Челси» в большинстве случаев преподносится нам как причуда пресыщенного олигарха. А мы не поверим и посчитаем…Найдите в Интернете данные об этой покупке (стомость и условия оплаты), найдите данные о суммах, дополнительно инвестированных и полученных Абрамовичем в виде дохода с «Челси» за время с момента покупки, отыщите данные о том, за какую сумму сейчас можно продать указанный клуб. Ответьте, что это? Причуда или фантастически доходная инвестиция?

Процесс приобретения ПОЛЕЗНЫХ, приносящих доход вещей – это дело инвестора. Те из них, у кого эта работа получается хорошо, наверное, наиболее близки к идеалу «счастливого человека». У них нет финансовых проблем на бытовом уровне. Они с каждым годом могут (если хотят) работать все меньше и меньше и (опять же, если хотят) все больше и больше времени могут высвобождать для семьи, интересного, творческого досуга, путешествий, собственного развития, благотворительности.

Вывод: инвесторы – это ФИНАНСОВО НЕЗАВИСИМЫЕ, то есть БОГАТЫЕ люди.

На нежно-голубом небосклоне жизни инвестора может появиться только одно облачко – он может потерять деньги неумелым вложением. Чтобы этого не происходило, инвесторы пользуются правилами управления финансами. Нам кажется, что практически любой из них, при наличии желания, мог бы написать не менее содержательную и уж наверняка гораздо более богатую реальными примерами книгу, чем эта.

2.4. «Идеальный» с финансовой точки зрения жизненный путь, или «… Чтобы не было мучительно больно за бесцельно прожитые годы»

После того как анализ внутри групп зарабатывающих проведен, можно попытаться провести межгрупповой анализ. По результатам этого анализа хочется ответить на следующие вопросы:

• Представитель какой группы может наиболее быстро стать богатым?

• В какой группе легче всего сохранить богатство?

О том, что разбогатеть можно будучи и работником, и бизнесменом, мы уже говорили. Различие между этими двумя группами заключается во времени, затрачиваемом на зарабатывание суммы, необходимой для того, чтобы считать себя финансово независимым.

Конечно, бизнесмен имеет возможность существенно более высокими темпами наращивать богатство: зарабатываемые им суммы значительно превышают суммы доходов работников. Мы уже говорили, что, откладывая в день по 1$ и выгодно вкладывая эти деньги, можно за 30 лет стать миллионером. Бизнесмен может сократить этот срок до 20 лет, увеличив сумму ежедневных отчислений в десять раз. Если же он начал процесс накопления, уже имея сумму в 10 000$, то срок получения миллионного состояния вообще сокращается до 10–11 лет. То есть того результата, которого работник по найму добивается за 30 лет (честно говоря, громадный срок, почти вся трудовая жизнь!), бизнесмен может добиться за какие-нибудь 10 лет, начав действовать сразу после окончания учебы, в 22–24 года, и к 35 годам стать миллионером.

Вывод очевиден: надо открывать собственное дело, много и упорно работать для того, чтобы оно было успешным, и результат не замедлит сказаться.

Существует еще одна причина, по которой бизнесмен может разбогатеть гораздо быстрее, чем работник по найму. Она состоит в том, что бизнесмен может позволить себе значительную часть личных расходов, которые работающий по найму человек оплачивает самостоятельно, оплачивать за счет работающего бизнеса. Если простой человек самостоятельно оплачивает, например, услуги мобильной связи, то за владельца бизнеса может платить его компания. Мотивировка здесь тривиальна: бизнесмену очень часто трудно провести грань между личными и деловыми расходами, поэтому их проще отнести на затраты бизнеса. То же можно сказать и о затратах на автомобиль, на отпуск, на покупку деловой литературы, иногда даже одежды, жилья и т. д. Выходит, что, зарабатывая больше, чем работник по найму, бизнесмен может еще и тратить меньше, имея при этом гораздо более высокий уровень жизни! Если освобождаемые при такой тактике расходования средств дополнительные ресурсы не будут глупо растранжирены бизнесменом, то можно ожидать, что он станет богатым человеком значительно раньше, чем планировал.

Еще более быстрыми темпами богатеет инвестор, поскольку у него, как правило, нет текущих затрат бизнесмена, а его доходы могут значительно превышать доходы последнего. Однако стать инвестором, не будучи уже богатым или хотя бы очень состоятельным человеком, на наш взгляд, практически невозможно. Уж очень может быть велика потребность в средствах, необходимых для инвестирования. И если у инвестора есть привычка вкладывать в дело собственные, а не заемные средства, то, как ни крути, эти средства перед началом инвестирования надо иметь. Бывает, что бизнесмен за всю жизнь не сможет заработать тех средств, которые необходимы инвестору для совершения одной-единственной сделки. Говорят, Генри Форд сказал когда-то: «Миллионеры – это те, кто делает деньги, миллиардеры – те, кто делает историю». В большинстве своем инвесторы – это уже финансово независимые люди.

Анализировать скорость прироста богатства бизнесменов и инвесторов не является целью настоящей книги. Этому посвящены многочисленные пухлые тома «Финансового менеджмента», «Инвестиционного менеджмента», «Корпоративных финансов» и подобных им изданий. Наша задача – показать обычному рядовому гражданину путь к построению собственной системы финансовой независимости и доказать, что такое построение возможно. Конечно, на каком-то из этапов этого пути может потребоваться стать бизнесменом. Ну что ж, тогда придется изучать «Корпоративные финансы».

А вот сохранить богатство, если оно уже есть, на наш взгляд, гораздо проще в первой группе – в группе работников по найму. Объяснить это можно следующим образом.

Бизнесмен и инвестор, умножая свои состояния, вынуждены рисковать. Первый – обороняясь от конкурентов, должен постоянно открывать новые рынки, охранять захваченные доли рынков, бороться за увеличение прибыльности предприятия и уменьшение издержек. Второй рискует потерять многое (а иногда и очень многое), сделав неправильные вложения средств (вложил все в уголь, а спрос и цены на него упали), или при резком изменении условий совершения операций на рынке (революция и последующий военный коммунизм), или при наступлении обстоятельств непреодолимой силы (война в Ираке, атипичная пневмония в Китае, изменение ставок налогов и пошлин и т. д.).

Как ни странно, но если вы уже богаты, для того чтобы сохранить состояние, вам лучше всего работать по найму. Тем более что раз вы богаты, то, скорее всего, вы – хорошо образованный человек с большим опытом, и зарплата, на которую вы сможете претендовать, будет достаточно высокой.

Подводя итог сказанному, можно попытаться описать жизненный путь, «идеальный» с точки зрения управления деньгами в течение жизни. Сделаем это, взяв в качестве примера гипотетического молодого человека, только что окончившего колледж и пришедшего на работу. Для наглядности обратимся к рисунку (рис. 3).

Совершенно обычный молодой человек, не получивший наследства и не имеющий в начале жизненного пути накоплений, устраивается на работу. Скромность украшает молодежь, и поэтому он ведет соответствующий образ жизни, откладывая по 1$ в день и размещая свои накопления под проценты. Надо заметить, что с течением времени (по мере роста заработной платы) отчисления становятся для него все менее обременительными, и наш молодой человек в свое время обзаводится семьей, детьми, жильем, транспортным средством. Карьера его могла бы так и закончиться на должности зам. начальника цеха, и состояние его продолжало бы расти как кривая (1) на нашем рисунке.

Рисунок 3. Рост богатства в зависимости от выбранного жизненного сценария:

1 – «обычная» накопительная схема;

2 – путь бизнесмена;

3 – путь инвестора.

Однако, когда сумма накопленных средств приблизилась к 100$ тысячам, наш молодой человек, взвесив свои силы, решил открыть собственное дело. Он посчитал, что:

• накопленных средств с лихвой хватит для открытия бизнеса, и решил использовать их в качестве стартового капитала;

• имея собственный бизнес, он сможет на свои $100 тысяч зарабатывать в год гораздо больше, чем 24 % годовых;

• хотя у него и нет опыта самостоятельного ведения бизнеса, он имеет двадцатилетний производственный стаж и опыт бережного отношения к своим накоплениям, и, по его мнению, бизнес будет успешным.

Задуманное было реализовано, и состояние, как показывает кривая (2) на нашем рисунке, начало прирастать быстрее. По прошествии десяти лет удачного предпринимательства наш уже не молодой человек осознал, что исчерпал возможности дальнейшего роста в качестве владельца бизнеса. С другой стороны, полученный им грандиозный опыт и наличие приличного состояния дают ему возможность еще больше зарабатывать, вкладывая деньги в бизнес других людей, тем более что многих из них он прекрасно знает по совместному ведению дел, как и потенциал, и особенности их предприятий. Он, не раздумывая, продает (надо сказать, с большой прибылью) созданное им предприятие и освободившиеся средства использует для инвестирования в другие виды бизнеса и в недвижимость. Размер его состояния, как ракета, взмывает вверх. Кривая (3) на нашем рисунке отражает этот факт.

Спустя восемь лет, то есть в возрасте 60 лет, с состоянием в несколько сотен миллионов долларов наш герой оставляет активную деятельность. Он считает, что лучше больше времени посвятить внукам, отдыху, путешествиям. Его состояние окажется более надежно защищено, если будет выведено из рискованных инвестиционных проектов и с гарантиями размещено под хороший процент в частично контролируемых им предприятиях. Сам же владелец этого состояния два-три дня в неделю продолжает работать, например, консультантом по бизнесу или инвестированию, оставаясь востребованным практически до конца жизни.

Вот такая, так сказать, «Сага о Форсайтах»! Надо заметить, что это типичный сценарий для 90 % историй, которые обычно называют «американской мечтой». Массово становятся миллионерами именно такие трудяги, а не ванн-даммы и шварценеггеры, успех которых все-таки больше похож на выигрыш в лотерею.

Дотошный читатель может возразить, что в теории, конечно, все слишком просто. Что откладывать по 1$ в день даже в течение десяти лет невозможно, как и разместить деньги под 24 %, что управлять вкладами в сотни тысяч долларов (если до этого дойдет) в одиночку невозможно, что создать в нашей стране предприятие, которое будет успешным более десяти лет, невозможно и т. д.

В этой книге мы попробуем дать позитивные ответы на все эти вопросы.

Воспользуемся для этого правилом многих великих финансистов: не станем спешить и будем решать все проблемы по мере их поступления. Но одно замечание, конечно, надо сделать уже сейчас. Подход, который мы будем использовать, имеет одну особенность. Состоит она в следующем.

Цель, которую мы себе ставим, должна на первый взгляд казаться нереально далекой, невыполнимой. Например, в течение жизни стать миллионером. А еще лучше – мультимиллионером.

В такой цели есть по крайней мере два положительных момента. Во-первых, идти к такой цели интересней. Во-вторых, даже если пройти всего полпути или даже треть, результат все равно будет гораздо более впечатляющим, чем при достижении цели «выйти на пенсию имея 50$ тысяч сбережений».

По-моему, Микеланджело сказал, что массу проблем мы имеем не от того, что ставим себе невыполнимые цели и не достигаем их, а оттого, что ставим выполнимые и достигаем их.

2.5. Кто такой богатый человек, или «Сколько бочек варенья съедал в день Мальчиш-Плохиш?»

Эта глава одна из самых важных в книге. Наверное, поэтому она же и одна из самых коротких. Важные истины не нуждаются в пространных комментариях, поскольку они сами по себе являются истинами.

Пришла пора наконец-то ответить на вопрос: кто же такой богатый человек? Перед тем как сделать это, приведем пару необходимых определений.

Определение 1. Оперативными доходами (расходами) человека называются доходы (расходы), получаемые (совершаемые) им в результате собственной деятельности.

Определение 2. Стратегическими доходами (расходами) человека называются доходы (расходы), получаемые (совершаемые) им в результате использования имущества.

Ну и, наконец (!), самое главное:

Определение 3. Финансово независимым (хотя чего уж тут политкорректность разводить – богатым!) называется человек, чьи стратегические доходы за некоторый период времени превышают его потребности за тот же период.

Акцентируем наше внимание на некоторых моментах данного определения.

Финансово независим именно тот, кто может, вульгарно выражаясь, не ходить на работу. Необходимым условием для того, чтобы не работать, должно быть наличие достаточного, не зависящего от работы дохода. Единственная возможность (кроме, конечно же, постоянного взятия денег взаймы или хронического иждивенчества) иметь такой доход – получать его от эксплуатации своего (а может быть, и чужого) имущества.

Например, у некоего индивидуума на вкладе в банке лежит 1 000 000$, который приносят ему 60 000$ годового дохода. Если его месячные потребности меньше, чем 5000$, он богатый человек. Если же ему «с чады и домочадцы» нужно 5001$ в месяц, то будь любезен, дорогой друг, 1$ где-нибудь заработать, то есть забыть о финансовой свободе, хоть ты и миллионер.

Можно решить проблему по-другому. Взять у кого-нибудь что-нибудь в аренду (например, недвижимое имущество) за 10 000$ в месяц, а сдать кому-нибудь другому за 15 000$. Конечно, для этого на начальном этапе придется попотеть, пока ищешь эти варианты, но зато потом, не имея за душой практически ничего, можно будет вести жизнь богатого человека (пока не закончатся договоры аренды).

Еще один аспект (вернее, парадокс) – чем меньше у вас потребностей, тем легче стать богатым человеком! Если потребности составляют 200$ в месяц, а сдаваемая в аренду квартира приносит 300$, вы гораздо богаче, чем тот, у кого потребности 2000$, а заработная плата «всего» 2050$. Воистину, правы китайцы, которые говорят, что не тот богат, у кого много есть, а тот, кому мало надо!

2.6. Диаграммы доходов различных типов зарабатывающих, или «…Где деньги, Зин?»

Вооружившись определением того, какого человека мы будем называть богатым, можно сделать более глубокий, почти научный, анализ финансовых стратегий различных типов зарабатывающих индивидуумов. Кроме того, можно попытаться дать ответы на массу вопросов: как богатые становятся богатыми, почему они становятся все богаче и богаче, что делать бедному, чтобы стать богатым, как долго это надо делать и т. д.

Для начала поговорим немного о финансовой отчетности индивидуума. Люди, знакомые с основами бухгалтерии, конечно же, знают основные понятия, которыми мы будем оперировать. Для абсолютного же большинства наших граждан основные принципы построения финансовой отчетности – тайна за семью печатями. Давайте попробуем приоткрыть над ней завесу.

Основу основ финансовой отчетности составляют два документа – отчет о прибылях и убытках и баланс. Те определения, которые мы дадим этим документам, и способы их использования будут несколько отличаться от общепринятых, но зато смогут гораздо нагляднее информировать нас либо о финансовом здоровье, либо о хроническом заболевании.

Отчет о прибылях и убытках

Для целей учета личных финансов этот документ лучше называть Реестр доходов и расходов. Реестр – потому, что в случае индивидуума это просто список, а не подаваемый кому-то вышестоящему отчет. Доходов и расходов – потому, что применительно к индивидууму трудно сформулировать, что такое прибыль (или соответственно убыток). Лучше всего Реестр доходов и расходов изображать в виде таблицы, состоящей из одного столбца и двух групп строк (табл. 2).

Таблица 2

Схематическое изображение Реестра доходов и расходов

В каждую группу строк в хронологическом порядке заносятся соответственно полученные и совершенные доходы и расходы.

Например, как в табл. 3.

Таблица 3

Пример внесения записей в Реестр доходов и расходов

Для удобства работы можно, конечно, выделить подстолбцы – Дата, Сумма, Статья расхода, Примечания. Подробнее рабочая структура Реестра доходов и расходов обсуждается в следующей части книги. Сейчас для нас важно лишь принципиальное понимание назначения этого документа.

Реестр ведется в течение некоторого периода времени (месяц, год) и соответственно называется – Реестр доходов и расходов за апрель 2006 г. или за 2007 г.

Баланс

Этот документ тоже лучше переименовать, поскольку балансом в чистом виде он не является. Лучшим названием для него будет, видимо, – Реестр активного/пассивного имущества, или просто Реестр имущества. Это тоже список. Список имущества, составленный по определенным правилам. Он не является балансом, поскольку в балансе количество имущества в статье «Активы» равно количеству имущества в статье «Пассивы». В нашем же Реестре это правило может нарушаться. Реестр имущества лучше всего представить в виде таблицы с двумя группами столбцов. Названия столбцов – Актив и Пассив – останутся такими же, как и у исходного документа – баланса (табл. 4).

Таблица 4

Схематическое изображение Реестра имущества

Составление Реестра имущества – более сложная процедура, чем составление Реестра доходов/расходов. В Актив Реестра мы заносим только то имущество, которое приносит доход при своей эксплуатации. Например, вклад в банк в сумме 100 000 рублей приносит 1000 рублей ежемесячного дохода. Это имущество заносим в Актив. А автомобиль, на котором мы передвигаемся, тоже (по остаточной стоимости) стоит 100 000 рублей, но требует 7000 рублей в месяц на свое содержание (стоянка, текущий ремонт, ГСМ, профилактика и обслуживание). Это имущество заносим в столбец Пассив. Реестр имущества в этом случае будет выглядеть, например, как в табл. 5.

Таблица 5

Пример внесения записей в Реестр имущества

Интересно заметить, что «прожорливость» пассивов всегда превышает доходность активов. Нас не удивляет, например, тот факт, что 100 тысяч в активе приносят 1 тысячу дохода, а 100 тысяч в пассиве за то же время «съедают» 7 тысяч дополнительных средств. А еще находятся люди, которые утверждают, что у инвестора не жизнь, а малина!

В отличие от Реестра доходов, заполняемого в течение периода времени, Реестр имущества заполняется на конкретную дату. Например, на 01 января 2007 г., на 01 апреля 2007 г. И т. д.

Можно предложить следующую аналогию. Реестр доходов-расходов – это своего рода бортовой журнал, и в него заносятся все события, которые происходят с пароходом во время плавания (извините, с человеком в финансовом плане). Реестр имущества – «фотография», которая дает мгновенное представление о том, где находится человек в данное время в финансовом смысле.

Существует следующий порядок взаимодействия основных отчетных документов.

Все начинается с подготовки Реестра имущества на какую-либо дату. В качестве таких отчетных дат обычно выбирают первые числа календарных кварталов. Допустим, в качестве даты начала отсчета выбрано 01 апреля 2006 г. Затем в течение II квартала 2006 г. ведется Реестр доходов и расходов. Работа эта требует ежедневного внимания и терпения, но, став привычкой, приносит не тягость от необходимости заниматься подсчетами, а радость и успокоение от осознания того, что финансы под контролем. На следующую отчетную дату подготавливается новый Реестр имущества. В качестве проверки расходования сумм, полученных от использования и продажи имущества (или потраченных на его содержание и приобретение) используется Реестр доходов и расходов.

Теперь давайте попробуем, вооружившись знаниями о принципах построения финансовой отчетности, проиллюстрировать различие стратегий трех различных групп зарабатывающих в отношении к деньгам. Попытаемся понять, в чем принципиальная разница между работником по найму, бизнесменом и инвестором.

Перед тем как изобразить диаграммы доходов и расходов для различных типов, сделаем следующие замечания.

Оперативные доходы и расходы индивидуума не связаны с использованием его имущества, поэтому будем связывать эти финансовые потоки с Реестром доходов-расходов. Например, оперативный доход в виде зарплаты изображен на рис. 4.

Рисунок 4. Схематическое изображение получения оперативного дохода.

Стратегические же доходы и расходы, хотя и находят свое отражение в Реестре доходов-расходов, возникают благодаря использованию имущества, то есть больше связаны с документом под названием «Реестр имущества». Поэтому такой стратегический расход, как квартплата, изобразим на рис. 5.

Рисунок 5. Схематическое изображение совершения стратегических расходов.

Теперь мы готовы наглядно изобразить финансовые стратегии представителей всех существующих финансово активных групп населения.

Работники по найму

В дальнейшем анализе нас интересует принципиальная картина, поэтому, чтобы не рисовать много маленьких стрелочек, предположим крайний случай – у представителя этой группы нет собственного имущества, и все, чем он пользуется в процессе жизнедеятельности на настоящий момент, – это арендованное имущество. Здесь ничего нет не только в столбце Активы Реестра имущества, но и в столбце Пассивы. Все доходы такого человека – оперативные. Накопления не делаются, доходов с трудом хватает для поддержания более-менее нормального уровня жизни семьи. Поэтому предположим равенство доходов и расходов этого индивидуума. Структура финансовых потоков типичного представителя этой группы представлена на рис. 6.

Рисунок 6. Диаграмма доходов-расходов работника по найму.

Поскольку Реестр имущества в структуре потоков не задействован, мы не будем его даже рисовать.

Бизнесмен и предприниматель

У представителя этой группы, в соответствии с нашим мнением о его образе жизни, высокая зарплата на своем предприятии, доход от прибыли этого предприятия и огромное количество окружающих его Абсолютно Бесполезных Вещей. Поэтому сумма оперативных и стратегических доходов у такого человека часто равна сумме оперативных и стратегических расходов. На рис. 7 изображены финансовые потоки представителя этой группы.