Финтех: Путеводитель по новейшим финансовым технологиям Барберис Янош
Кроме того, французское правительство создало специальную программу для иностранных предпринимателей, желающих запустить стартап в Париже: The French Tech Ticket[55]. Согласно конкурсной программе учредителям будет оказана помощь в размещении бизнеса во Франции в лице уполномоченного представителя, который возьмет на себя урегулирование административных сложностей. Призовой фонд в размере до €25 000 будет присужден каждому избранному учредителю, а стартап получит бесплатное офисное помещение в самом центре Парижа, в стенах престижного национального акселератора.
Нормативно-правовая среда благоприятствует развитию инновационных финансовых услуг
Франция довольно быстро адаптировала свою нормативную базу к новой финтех-модели, создав особый режим регулирования краудфандинга в октябре 2014 г. Для этой цели был создан специальный орган, предоставляющий консультации по краудфандингу (по-французски – «CIP»). Реакция со стороны правительства на финтех-инновации была положительной, в связи с чем регламент деятельности банков был упрощен[56].
В плане господдержки Франция пока отстает от Великобритании, где в октябре 2014 г. органом по финансовому контролю была запущена инициатива, оказывающая содействие финтех-компаниям в выполнении законодательных требований[57]. В принципе, Франция может перенять модель этой инициативы в целях дальнейшего усиления сектора финансовых услуг, сохраняя при этом свое видение нормативного регулирования французского финтех-сектора.
Географическое положение Франции положительно влияет на развитие бизнес-стратегии
Франция обладает мощной многоотраслевой экономикой, она расположена в самом сердце Европы, крупнейшего мирового рынка. Географическое положение служит идеальным трамплином для выхода на рынки Европы, Африки и Ближнего Востока. С коммерческой точки зрения во Франции живут 67 млн потребителей, потенциально заинтересованных в инновационных сервисах в областях банковского дела, страхования, управления активами и инвестициями, электронных платежей. Страна происхождения поставщиков не имеет принципиального значения.
Ассоциация финтех-стартапов во Франции
Исходя из позитивных тенденций, 45 французских предпринимателей объединились для создания лоббистского органа под названием France FinTech[58] с целью продвижения французского финтеха на мировой арене. (Данные актуальны на конец июня 2015 г., сейчас количество компаний выросло.) Ассоциация ставит целью объединить стартапы с инновационными моделями коммерческого и технологического процесса, направленными на регулирование существующих или потенциальных вопросов в секторе финансовых услуг. В планах France FinTech провести обмен опытом и знаниями между участниками ассоциации и построить отношения с другими цифровыми организациями во Франции и за рубежом. Ассоциация также будет следить за тем, чтобы интересы и желания ее членов учитывались на законодательном и нормативном уровне, освещались в СМИ и вписывались в рыночную структуру.
После того как финтех стал приоритетной задачей, France FinTech получил двойную поддержку со стороны Аксель Лемер (Axelle Lemaire), госсекретаря по цифровым технологиям Франции, и Мишеля Сапена (Michel Sapin), министра финансов и экономики Франции. Аксель Лемер дала следующий комментарий: «Задачи финансовой отрасли относятся к экономике в целом. Для того чтобы сектор повлиял на ход цифровой революции, достаточно простых вещей: доверия и поддержки французских стартап-инноваторов. Французское правительство ожидает от финтеха самоорганизации, что должно лечь в основу ассоциации FinTech France. Этот шаг я только приветствую». Г-н Мишель Сапен поддержал это высказывание: «Основная задача финтеха – разработать универсальный спектр инновационных финансовых сервисов. Потребитель заинтересован в том, чтобы новые игроки вытолкнули с рынка действующих игроков».
В заключение скажем, что в отношении финтеха Франция имеет ряд неоспоримых преимуществ: прочную базу финансовых и ехнических навыков, хорошую финансовую инфраструктуру, которая быстро развивается, важные инициативы французского правительства, направленные на предоставление налоговых льгот. Франция должна оставаться в поле зрения финтех-предпринимателей и инвесторов. Как знать, может, Lending Club 2020 г. будет основан простым французским парнем во Франции.
Нидерланды. Шаги навстречу интеграции финтех-экосистемы
Дон Гинсел (Don Ginsel),
учредитель, Holland FinTech
Компания Holland FinTech была основана в 2014 г. с целью развития финтех-экосистемы в Амстердаме и стране в целом. Holland FinTech соединяет стороны голландского финтех-пространства, привлекая их к сотрудничеству с мировыми финтех-сообществами с помощью семинаров, международных командировок, новостных рассылок.
На локальном уровне кластер развит достаточно хорошо, в его составе 65 участников, от финтех-стартапов до банков, от инвесторов до государственных структур. В последнее время мы все чаще пытаемся пробиться на международный уровень – но пока не получается. Финтеху предстоит преодолеть еще много препятствий. Пока мы не считаем себя экспертами по созданию финтех-экосистемы, но верим, что вместе мы преодолеем все препятствия и своим примером подскажем другим правильный выбор.
Нидерланды в 2014 году
Еще в 2014 г. финтех в Нидерландах находился в состоянии застоя, как и почти во всей континентальной Европе. Лишь небольшая группа финансовых профессионалов с международными связями слышала о таком явлении, как финтех. Термин использовался в Силиконовой долине, Нью-Йорке и Лондоне для обозначения основных ИТ-поставщиков финансовой индустрии. Но о финтех-стартапах никто тогда не думал и не слышал. Тогда мы упустили возможность заявить о себе, учитывая тот факт, что цифровое поле было открыто для инноваций, а Нидерланды долгое время вели активную конкуренцию на глобальном рынке финансовых инструментов. В чем же нестыковка?
Для финансового сектора Нидерландов кризис все еще не закончился. Приоритетными были задачи оживления слабой экономики, трудоустройства уволенных сотрудников, соблюдения законодательных требований и завершения правительственных программ спасения экономики. На фоне общественно-политической борьбы с коррупцией и непрозрачными схемами мысли финансовых учреждений были обращены совсем в другую сторону.
Мало того, что практически отсутствовала серьезная конкуренция как первоочередной инструмент для создания инновации, но и правительство не проявляло заинтересованности в финансовых новшествах. К тому же, после того как финансовый кризис произошел по вине «инновационных» финансовых сервисов, финансовый сектор настороженно относился к инновационной тематике. Из-за негативного отношения к финансовой индустрии был вынужден закрыться Голландский финансовый центр – организация, которая занималась продвижением инноваций. Короче, финансовый сектор Голландии остался без инноваций и без поддержки.
А как насчет стартапов и технологических компаний? Неужели в Нидерландах не было ни одной финтех-компании? Просто термин «финтех» добрался до территории Голландии только после 2014 г. Основная масса существующих компаний причисляла себя к программистам и не слышала о перспективах, связанных с глобальным ростом финтеха, либо просто не знала, как себя ассоциировать с ним. Местные инвесторы также не держались за возможности финтеха, исключая тех немногих, кто активно развивался в Лондоне и за его пределами.
Но все же кое в чем Голландия не имела себе равных, а именно в системе платежей. Голландцы предлагали отличные платежные методы, разработанные как банками (IDEAL), так и молодыми технологическими компаниями, такими как Global Collect и Adyen. Для такой торговой нации, как Нидерланды, развитие электронной коммерции было значительным шагом, и финансовые решения не стали исключением.
Нам выпал шанс
Учитывая потенциал платежных систем и корпоративных ИТ-технологий (инфраструктура, безопасность, ERP-системы и ПО для трейдинга), Нидерланды обладают весомыми финтех-возможностями. В сочетании с отличной инфраструктурой (одна из самых загруженных интернет-подсистем мира), образованным населением (это третья страна после Великобритании и Ирландии, где бизнес ведется исключительно на английском языке) и крупной международной сетью, Нидерланды – рай для ведения бизнеса. Итак, что необходимо для запуска процесса?
После того как мы убедились в том, что Нидерланды способны поддержать конкуренцию, необходимую предпринимателям и потребителям, пришло время заполнить информационный вакуум, существующий между финансовыми учреждениями и их клиентами. Эта мера позволяет расширить финансовые возможности предпринимателей и потребителей, обеспечивая экономический рост и процветание.
Первый шаг
Следует учитывать использование своей сети контактов: объединить различных участников в одно сообщество (банки, стартапы, инвесторы и поставщики услуг) и воодушевить их идеей развития финтеха в Нидерландах. Много времени ушло на разъяснительные работы. Сначала я сосредоточился на блогах, но, по мере того как с каждой темой и каждым интервью поднимался уровень энтузиазма, я почувствовал, что пришло время для чего-то большего. Команда KPMG первой подключилась к инновационным идеям. Это был хороший старт, учитывая тот факт, что KPMG сосредоточила свою деятельность на работе со стартапами и обладала большими связями в сфере финансовых услуг. Эта команда оказала значительную помощь в структуризации и популяризации концепции финтеха. Другой компанией, проявившей вербальный интерес, стала Innopay, преуспевающая фирма-консультант по электронным платежам. Эти компании хотели попробовать свои силы в подобной деятельности. Их заслуга в том, что они рассказали всей Европе о финтехе до того, как этот термин получил широкое признание. Вскоре к коалиции присоединились Van Doorne, юридическая фирма-новатор из Голландии, и IBM. Это событие заложило фундамент организации. 23 октября 2014 г. состоялась первая встреча специалистов в неформальной обстановке, которую посетили более тысячи участников. Этот день стал днем рождения Holland FinTech.
Начальный этап
Всем участникам был присвоен статус учредителей и начались работы по установке целей и структуризации предприятия. Формирование моста между национальной экосистемой и удаленным мировым финтехом показалось нам разумным решением, поэтому мы акцентировали внимание на международных отношениях и приняли решение общаться только на английском языке. Нашей основной задачей на тот момент было объединение финтех-компаний и налаживание связей с финтех-кластерами по всему миру. Другими словами, мы говорили о финтехе, связывались с потенциальными финтех-компаниями, организовывали мероприятия и планировали стратегию развития наших разработок.
Поскольку нам предстояло привлечь на свою сторону большое количество людей, мы стали размещать бесплатную информацию на веб-сайте, делать бесплатную рассылку, проводить бесплатные семинары. В итоге нам удалось заинтересовать солидных клиентов. Кроме того, мы пользовались каждым удобным случаем, чтобы заявить о себе и своей миссии, если рядом находились нужные нам люди. Несмотря на перегруженность, мы всегда были готовы к тому, чтобы обратить на себя внимание.
Сотрудничая со стартапами больше всего поражаешься их энергии и изобретательности. В условиях ограниченных ресурсов они способны творить чудеса, и поскольку наша организация самостоятельно финансировала свою деятельность, такие возможности нам были крайне необходимы. Нам удалось добиться цели, потому что даже без поддержки партнеров мы продолжали двигаться вперед, не опуская рук. Этот маневр – ключ к успеху стартапа, особенно на фоне непостоянства финтех-организации. От настроения участников также зависит многое, и здесь важно не быть пассивным. Однако такой подход имеет свои финансовые последствия и требует серьезной финансовой поддержки по крайней мере одного акционера. До сих пор мы не получали поддержку в виде грантов или субсидий.
Поскольку наше предприятие была создано по частной инициативе, наша деятельность, по сути, подходила под форму общества с ограниченной ответственностью. Цели, которые мы преследовали, носили общественный характер, поэтому большинство участников делает выбор в пользу фондовой структуры, которая значительно расширяет финансовые возможности предприятия. Окончательное решение еще не принято в силу административных барьеров и непрозрачности финансовой системы. Мы рассчитываем на то, что фонд окажет нам содействие в достижении целей, после чего можно будет заняться вопросами финтеха. С нетерпением жду, когда фонд сможет помочь нам достичь целей, и мы вплотную займемся изменением организационной структуры.
Бизнес-модель
За время своей профессиональной деятельности я понял, что постоянные просьбы о премии за каждую успешную сделку (что является нормой для слияний и поглощений) делают консультации необъективными. Но так как мы заняты строительством финтех-рынка, нам нужно было найти способ финансирования нашей деятельности. Членские взносы достаточно невелики (максимум €15 000 для компании с миллиардными оборотами), стартапы за первый год членства не платят ничего. Такая модель позволяет снизить барьеры для выхода на рынок и максимизировать количество участников, тем самым позволяя обмениваться опытом и открывая перспективные направления деятельности.
Такая модель направлена на развитие самого сообщества, поскольку вопросы маркетинга и дистрибуции уже решены. Другими словами, организация будет заниматься конкретными действиями по организации коворкингов, хакатонов и акселераторов для финтех-компаний, потому что спонсорские и инвестиционные организации уже входят в состав сообщества. Общий объем ресурсов способствует снижению расходов на проведение программ. Это беспроигрышная ситуация для всех заинтересованных сторон. В таких условиях мы сможем внимательнее прислушаться к участникам и подбирать программы по их текущим интересам и потребностям.
Отношения с правительством
У голландского финтеха есть все шансы привлечь иностранные инвестиции, способствуя развитию экосистемы, поэтому мы с первых дней начали сотрудничать с правительством. Мы поддерживаем деловые отношения с министрами иностранных дел и экономики, законодательными органами, центральным банком Нидерландов (DNB) и Управлением финансовых рынков Нидерландов (AFM). Эти структуры способны оказать положительное или отрицательное влияние на развитие финтех-сообщества, поэтому принципиально важно заручиться их поддержкой. Наш диалог проходит конструктивно, поэтому участники сообщества единогласны во мнении, что такую возможность упускать нельзя.
В начале 2015 г. произошло очень важное событие: правительство Нидерландов запустило проект под названием StartupDelta, другими словами «Министерство стартапов» во главе с бывшим комиссаром ЕС Нели Крус (Neelie Kroes). Эта организация консолидирует потенциал стартапов и поставщиков услуг для последующей интеграции с мировым сообществом. Эта программа вызвала бурный рост стартапов и увеличила приток венчурных инвестиций в страну. Таким образом, целью StartupDelta является усиление связей между стартапами и крупными корпорациями.
Вызов принят
Мы прошли полпути. Сегодня численность компании составляет восемь человек. Мы провели десять конференций с октября 2014 г., организовали членство более чем 65 компаниям (90 % из Нидерландов), нашу новостную рассылку получают более 1500 читателей, за нашим Twitter следят более 2500 подписчиков. Совсем недавно наши ряды пополнили три крупнейших банка Нидерландов. Мы привлекли более 250 финтех-компаний в Нидерландах и продолжаем расширять нашу географию. Поскольку Амстердам также попадает под влияние наших новаций, в скором времени мы планируем открыть доступный кластер финансовых технологий. Все финтех-идеологи мира просто обязаны посетить наш центр, поскольку по своим масштабам он не будет уступать лондонскому Level39.
Наша организация все еще на начальном этапе развития. Порой бывает непросто привлечь необходимые средства, особенно работая с корпоративными партнерами. Не стоит забывать, что у нас ограниченное число сотрудников, и мы во многом полагаемся на волонтеров и работников по совместительству. Тем не менее каждый из нас живет идеей создания энергичного финтех-сообщества, и пока у нас получается!
Мировая значимость
Для создания компании, способной контролировать деятельность региональной экосистемы, требуются инвестиции и пространство деятельности. Если момент выбран верный, жесткая конкуренция не помешает вам активно проявлять себя в финтех-секторе и найти подходящую нишу для внедрения своей компании. В Лондоне сторонники финтеха ведут между собой жесткую конкуренцию, не зря мэр Лондона называет город мировой финтех-столицей. Такое сравнение показывает всем, насколько развита индустрия финтеха, и остальным странам есть чему поучиться.
Все сказанное подтверждает, что покорение финтех-вершин – общее дело энтузиастов и организаций, которые стремятся подключить к экосистеме весь мир. Мы надеемся, что наше видение интегрированной экосистемы найдет отклик в сердцах читателей.
Люксембург – финтех-узел будущего?
Назим Фаид (Nazim Faid),
юрист по корпоративному, финансовому и банковскому праву, Kaufhold & Reveillaud
В мае 2015 г. в Люксембурге проходила конференция ICT Spring Europe. Эта конференция была ориентирована в первую очередь на финтех-сектор. После того как шестая по счету конференция собрала более 5000 человек, Люксембург заявил о себе как о потенциальном финтех-центре мирового класса со своей уникальной экосистемой.
Пока финтех-компании подталкивают банки к созданию более качественных клиентских сервисов, последние утратили доверие финансовых игроков Люксембурга и вызывают одни нарекания. Однако за последние три года в Люксембурге было создано более 150 финтех-компаний (по прогнозам, это далеко не предел), а финансовый рынок Люксембурга узнал о деятельности стартапов и том вкладе, который они вносят в развитие национальных экономик. В результате с открытием стартапов в стране появилось более 10 000 рабочих мест (11 % от общего числа занятых Люксембурга). Потребитель все больше интересуется новыми технологиями, а значит финтех-сектор будет продолжать свой рост, подтверждая важную роль финтех-компаний в финансовом мире. Важно чтобы Люксембург не отставал от технологического процесса и стал основным партнером в международной финансовой сфере.
На фоне изменений в области финансов мы сегодня наблюдаем появление двух типов финтех-игроков: «традиционных», которые входят в число «акул» финансового сектора, и «подрывных» – тех, что подходят к процессу с позиции инноваций и расходятся во взглядах с традиционным мнением финансового сектора.
Люксембург стремится стать одним из крупнейших в мире центров финтех-инноваций, и у него есть к тому основания: согласно последнему отчету Global Information Technology Report, опубликованному Всемирным экономическим форумом, Люксембург занимает девятое место в мире по мобилизации информационных и коммуникационных технологий. Финтех-компании также могут пользоваться преимуществами одного их самых современных парков обработки данных в Европе.
Финансовый центр Люксембурга – мировой рынок, привлекательный для финтех-стартапов, стремящихся укрепить свои позиции на международной арене, предоставляя информацию о рынке и доступ к корпоративным сетям, а также предлагая деловые связи с другими крупными финтех-центрами в мире.
Люксембург способен претендовать на статус крупного центра финтех-инноваций благодаря гибкому регламенту, благоприятному налоговому режиму, положительной информационной среде и эффективной системе хранения данных. Предстоит приложить немало усилий для налаживания более тесного сотрудничества с крупными европейскими финтех-узлами в Лондоне, Париже или Берлине. Все усилия должны быть сосредоточены на двух направлениях: инновационности и гибкости.
Внедрение инноваций остается серьезной проблемой для амбициозного Люксембурга. Финтех-компании следует рассматривать не в качестве конкурентов, угрожающих деятельности основных игроков в этом секторе, а в качестве потенциальных партнеров. Рынок, который легко предоставляет источники финансирования в распоряжение потребителя, чувствует разницу в банковском и клиентском обслуживании.
Банки могут воспользоваться опытом финтех-компаний не только для настройки своих инструментов обслуживания, но и для урегулирования отношений с клиентами. Финтех-технологии заставляют многих «традиционных» участников рынка пересмотреть свое отношение к потребителю и пакеты предоставляемых услуг, все больше ориентируясь на потребности клиента.
Большинство банков Люксембурга чувствует недостаток инфраструктуры перед лицом глобальной технологической революции, поэтому относятся весьма настороженно к такого рода инновациям. Как бы то ни было, комплексный инновационный поход набирает популярность среди финансовых структур Люксембурга. Сотрудничество в сфере финансовых услуг и отраслей промышленности становится все более значимым.
В результате банки и финтех-компании активно сотрудничают: одни банки приобретают технологии финтех-компаний, чтобы наладить свое производство, другие банки предпочитают финансировать финтех-компании за счет кредитов.
Если Люксембург хочет реализовать свое стремление стать финтех-центром мирового класса, необходимо направить много усилий на поиск источников финансирования, которые включают не только частные, но и государственные ресурсы. С помощью национальных учреждений, таких как Luxinnovation, Национальное агентство по инновациям и исследованиям (основано в 1984 г. рядом общественных организаций), правительство оказывает содействие стартапам в получении доступного государственного финансирования. В 2014 г. правительство поддержало около 300 проектов, а также приняло участие в создании 45 новых предприятий, многие из которых относятся к финтеху.
За год объем инвестиций в финтех-компании вырос на 201 % по всему миру, совершив скачок от $4,05 млрд в 2013 г. до $12,21 млрд в 2014 г. Такой рост доказывает, что это очень перспективный сектор. Несмотря на то что львиная доля приходится на Соединенные Штаты (примерно 80 % от общего объема), Европа показала самый высокий уровень роста (на 215 % в 2014 г.). Если банки захотят воспользоваться подъемом финтех-сектора, им необходимо наладить сотрудничество и инвестировать в развитие инноваций.
Еще одной серьезной проблемой для Люксембурга станет организация более гибкого законодательства, которая приведет к масштабному росту финтех-компаний, в частности за счет предоставления комфортных условий работы талантливым специалистам, например ИТ-инженерам. Сам факт того, что число работающих в Люксембурге более чем на 70 % состоит из иностранных специалистов, позволяет говорить о Люксембурге как о международном «плавильном котле». Люксембург должен благоприятствовать развитию бизнес-среды для привлечения новых талантов и получения статуса центра по поиску и найму высококлассных специалистов в области ИТ и финансов.
Несмотря на то что текущее законодательство создает комфортные условия для интеграции финансовых технологий, правительство должно принять дополнительные меры по ослаблению ограничений нормативной базы с целью допуска новых специалистов на рынок финансовых услуг. Мы надеемся, что CSSF (Комиссия по надзору за финансовым сектором), национальный орган надзора Люксембурга, предоставит расширенные возможности для деятельности финтех-компаний, обеспечив более гибкий и благоприятный правовой климат.
20 октября 2014 г. премьер-министр и министр связи и средств массовой информации Ксавье Беттель представил на рассмотрение Парламента инициативу Digital Letzebuerg. В ходе пресс-конференции премьер-министр отметил рывок в развитии экономики Люксембурга с приходом финтех-компаний, работающих в секторах электронной коммерции, облачных вычислений и больших данных, а также электронных платежей.
С помощью этой инициативы правительство стремится укрепить позиции страны в секторе ИКТ на долгосрочной основе путем диверсификации своей экономики, позволяя при этом гражданам пользоваться более дешевыми и качественными услугами, предлагаемыми финтех-новаторами. Эта инициатива направлена на развитие инноваций и доступного финансирования для финтех-стартапов, а также на создание положительного образа Люксембурга в глазах иностранных партнеров.
Инициатива Digital Letzebuerg наглядно демонстрирует стремление правительства показать Люксембург как современное государство с открытыми границами и обширными международными связями, которое готово вступить в технологическую эру финансовых услуг. Эта инициатива направлена на объединение крупных финансовых структур Люксембурга из государственных, частных и академических секторов.
Несомненно, Люксембург сознает всю серьезность поставленной задачи, поэтому увеличивает число передовых инициатив – не только Digital Letzebuerg, но и инициативы, направленные на сотрудничество с различными аналитическими центрами, инкубаторами и акселераторами, подтверждая свою готовность диверсифицировать экономику страны путем содействия развитию деятельности финтех-стартапов как на национальном, так и на международном уровне.
Мы уже не раз становились очевидцами того, как ключевые фигуры частного и государственного сектора Люксембурга благоприятно влияют на развитие мировой экономики. Финтех-сектор Люксембурга должен продолжать свой рост, поскольку заинтересованность в поддержке этой отрасли проявляют и традиционные финансовые структуры.
Страна способна оперативно перестроить и без того привлекательную нормативно-правовую модель под требования инноваций и тем самым принести пользу всей национальной экономике.
Вена – лидер в области мобильных платежей?
Себастьян Хаас (Sebastian Haas),
соучредитель и управляющий партнер, MEP Mobile Equity Partner;
Рейнхольд Бирбаумер (Reinhold Bierbaumer),
соучредитель и управляющий партнер, MEP Mobile Equity Partner
Лондон заполучил статус финтех-столицы Европы в самом начале становления финтеха.
Пожалуй, это вторая по значимости причина лидерства Лондона на европейском финансовом рынке. Первая же состоит в том, что в Лондоне превосходно развита банковская система. Пока Лондон сохраняет доминирующие позиции, ряд регионов и городов вкладывают значительные средства в создание собственных финтех-кузниц. Одним из таких перспективных партнеров выступает Вена, столица Австрии. Финтех-возможности Вены отличаются от Берлина, Франкфурта или Цюриха. В силу ряда исторических факторов Вена способна развиваться в вертикальном направлении, то есть в сфере платежных поручений и электронных счетов.
Одним из наиболее сильных конкурентных преимуществ Вены является ее стратегическое расположение, исторические банковские связи, а также ряд уникальных особенностей. Австрийские банки обслуживают около 50 млн клиентов в странах Центральной и Восточной Европы. Их дочерние финансовые компании, сформированные в 1980-е гг., завладели стратегически важным преимуществом в сфере мобильных платежей. Помимо этого, благоприятную почву для развития инновационных технологий создает разнообразие платежных стартапов, которые могут ориентироваться на прошлые инновационные успехи, например электронная медицинская карта, выпущенная в 2005 г., карточки для оплаты дорог или австрийская дебетовая карта Bankomatkarte. Также стоит отметить, что Австрия является родиной технологии NFC, текущего стандарта для производства технологий бесконтактной оплаты.
Платежная индустрия в целом и сфера мобильных платежей в частности всегда основывалась на «технологии сотрудничества». Как сказал Конфуций, «даже самый сильный человек не может поднять себя». Финансовый сектор предоставляет продвинутым стартапам уникальную возможность разработать мобильные платежные решения высокого уровня на базе сотрудничества, поскольку для рынка Австрии не характерны компании посредников. В стране работают лишь нескольких крупных банков, операторов мобильной связи и поставщиков платежных услуг.
В этой главе описываются стартовые позиции участников рынка, конкурентные преимущества и деятельность которых может оказать влияние на Европу и индустрию мобильных платежей (см. таблицу ниже).
Практически каждый австриец владеет по крайней мере одной платежной картой (в среднем 1,4 карты на душу населения), но по сравнению со скандинавами или британцами австрийцы весьма неохотно используют пластиковые карты. Наличные средства по-прежнему доминируют в Австрии. В общей сложности на 500 млн платежных операций в год приходится 12 млн платежных карт – около 420 млн операций с дебетовыми картами (Bankomatkarte) и около 80 млн операций с кредитными картами.
Современная Австрия, как и Германия, до сих пор является страной наличных денег, хотя все признаки указывают на то, что количество безналичных платежей серьезно увеличится в ближайшие годы по целому ряду причин.
С одной стороны, в руководящих кругах осознали, что в безналичном обществе сократятся случаи уклонения от налогов, особенно в части НДС. Не так давно в австрийском правительстве приняли законопроект, согласно которому любая коммерческая организация обязана проводить все операции через электронный кассовый аппарат, подключенный к Федеральному вычислительному центру (Bundesrechenzentrum), официальному поставщику ИТ-услуг для австрийского правительства.
Не менее важным фактором является уникальная организация австрийской финансовой системы, которая состоит из всего из двух-трех влиятельных структур. В таких условиях любому ритейлеру достаточно просто пробиться в нишу мобильных платежей. Что интересно, из-за отсутствия нейтралитета банки и поставщики платежных услуг не в состоянии предложить пользователю универсальные кошельки с интегрированным набором функций. Эта ниша предназначена либо для крупных цифровых игроков из США и Азии, либо для нейтральных стартапов из Европы.
Особый стартовый базис для мобильных платежей
С учетом того, что 80 % расчетов осуществляются наличными, Австрию на данном этапе нельзя отнести к экономикам, построенным на безналичных платежах. Тем не менее за последние три года австрийским банкам и другим финансовым институтам удалось создать фундамент для проведения революции в сфере мобильной оплаты. Получившаяся модель может даже послужить примером для остальных стран Европы.
Сам факт того, что австрийские банки обслуживают более 50 млн клиентов с активными счетами в регионах Центральной и Восточной Европы, должен обратить внимание всей финансовой отрасли на развитие мобильных инноваций в Австрии.
Не менее важно, что австрийским банкам с помощью аффилированного поставщика платежных услуг PSA Payment Services Austria GmbH удалось объединить трех самых крупных операторов мобильной сети, Telekom Austria A1, T-Mobile и Three, в рамках действующего проекта (мобильная карта Bankomatkarte), который в 2016 г. также дополнился схемами кредитования. Данный проект можно описать следующими пунктами:
• Элемент безопасности на основе SIM-карты.
• Совместная деятельность банков и мобильных операторов.
• Только телефоны с ОС Android (в силу NFC-политики Apple).
• Только дебетовые карты (в 2015 г.).
• Кредитные карты в 2016 г.
После того как австрийские банки в сотрудничестве с филиалом PSA приняли решение до конца 2015 г. провести замену пластиковых карт на бесконтактные NFC-карты, розничные продавцы и приобретатели будут вынуждены модернизировать POS-терминалы технологией NFC. Банки довольно быстро переходят на POS-инфраструктуру для мобильных платежей. На самом деле это происходит намного быстрее, чем в других странах ЕС.
Следовательно, после 2016 г. австрийский финансовый рынок будет подготовлен для мобильных платежей. Таким образом, начиная с 4-го квартала 2015 г. австрийцы могут использовать дебетовые карты Bankomatkarte как приложения для своих смартфонов и взаимодействовать с различными банковскими и мобильными приложениями.
Что это означает для финтех-стартапов?
Австрийские банки предоставят клиентам возможность скопировать свою дебетовую карту Bankomatkarte на смартфон. Несомненно, с инновационной точки зрения проект выглядит амбициозно, но взаимодействие между пользователем и программой будет носить крайне неудобный характер. Ключевой вопрос в том, будет ли способен среднестатистический пользователь смартфона принять эту технологию с таким же энтузиазмом, как и адепты проекта? Этот вопрос пока остается без ответа.
Австрия имеет два сценария развития. С одной стороны, она может открыть двери таким ИТ-гигантам, как Apple, Samsung и Google, которые войдут на континентальный рынок с нейтральными кошельками. С другой стороны, страна открывает потрясающие возможности для нейтральных стартапов, способных умело лавировать между влиятельными сторонами рынка. Комплексный характер финансового пространства ЕС, при котором каждая страна требует соблюдения уникальных норм и правил, не позволит специалистам из США и Азии так просто вступить на этот рынок. Скорее всего, через пять – десять лет рынком мобильных платежей будут править компании, о которых сегодня никто не слышал ни слова или которые еще даже не существуют.
Венчурный капитал по отношению к местной финтех-среде
В Австрии существует объединение венчурного капитала. Вопрос в том, кто входит в это объединение и развитию каких позиций оно содействует?
Стабильным и крупным участником игроком местной экосистемы является организация Austria Wirtschaftsservice Gesellschaft mbH (AWS), австрийский федеральный банк содействия развитию компаний. С 2013 г. фонд AWS участвует в развитии австрийских предприятий, которые демонстрируют европейский потенциал масштабирования и роста. Инвестиции фонда составляют €3 млн и направлены на развитие широкого спектра отраслей. Текущий портфель акцентирован на развитие цифровых кластеров и торговых площадок. Кроме того, значительную роль в деятельности фонда AWS играет Erste Bank, который предоставляет €3,5 млн в качестве начального капитала, а также входит в состав инвестиционного комитета фонда.
Один из инвесторов Вены, компания Speedinvest, контролирует портфель финтех-компаний (среди ярких компаний можно выделить Wikifolio и Holvi). Впечатляет деятельность новичка Venionaire, команда молодых специалистов, которые обладают развитой инфраструктурой в рамках американских венчурных центров в Нью-Йорке (восточное побережье) и Силиконовой долины (Западное побережье). Компания SevenVentures (ProSiebenSat.1 Media AG) входит в состав Media Alliance Europe и, следовательно, способна масштабировать бренды успешных стартапов и их продукцию. В рамках стартовой программы SevenVentures предоставляет доступ более чем к 200 млн счетов европейских семей. Рынок Австрии используется как тестовая площадка.
Даже семейные фирмы в Австрии обладают потенциалом развития для венчурных предприятий. Старейшины бизнеса выступают в качестве бизнес-консультантов, предлагая структурированные модели, которые совместимы с EUVECA, но наделены большей гибкостью и стратегическим диапазоном.
Наряду с ростом активного венчурного капитала для австрийского рынка характерны этапы масштабного финансирования. Австрийские венчурные фонды Speedinvest и Venionaire планировали закрытие сделок на сумму свыше €50 млн в 2015 г.
В качестве специализированного концентратора развития бизнеса MEP Mobile Equity Partners, объединение узкого профиля и центр развития бизнеса, акцентирует свою деятельность на развитии вертикальных финтех-дисциплин, таких как мобильные платежи и бронирование билетов. MEP выступает в качестве посредника между банками и мобильными операторами, действующими компаниями и стартапами. MEP предлагает инвестиции для стартапов посевной и предпосевной стадии, дополняя спектр услуг мобильного платежного кластера. Своей конечной целью MEP видит создание инновационной платформы для расширения сотрудничества с европейскими странами.
Заключение: раскрытие потенциала
Создание успешного платежного центра в Вене позволит оптимизировать существующую инфраструктуру и привести к новым этапам в развитии бизнеса: банки, мобильные операторы и профильные стартапы начнут делать ставки на развитие цепочки ценностей в индустрии мобильных платежей. Есть логическое объяснение тому, что Австрия становится центром финтех-инноваций: страна имеет стратегически важное расположение в Европе, в Австрии уникально организована финансовая система, и, наконец, сравнительно небольшой размер рынка предотвращает возникновение острой конкуренции, но позволяет эффективно решать проблемы.
Экосистема финтеха в Индии
Сукхи Ютла (Sukhi Jutla),
идеолог финтеха;
Нарендиран Сундарараджан (Narendiran Sundararajan),
руководитель научного отдела (ИКТ) в Центре развития инновационного предпринимательства, IIM Ahmedabad
Крупные банки, фондовые биржи, крупные предприятия, крупный масштаб технологий, крупные компании электронной коммерции, крупные инвестиции и предпринимательские амбиции: финтех развивается по-крупному во второй по численности населения стране мира. Только в 2015 г. объем инвестиций в индийские финтех-стартапы превысил миллиардную отметку по всем направлениям[59]. Рынок численностью более миллиарда человек готов принять инновационную деятельность финтех-компаний, дав им кадровые ресурсы и возможности роста. Об этом говорят цифры – почти 90 % всех расчетов осуществляются наличными средствами[60]. Онлайн-сделки также на подъеме: уровень проникновения Интернета и сотовой связи составляет 20 и 70 %[61] соответственно, а количество пользователей мобильного интернета по прогнозам превысит 200 млн человек[62]. Государство и частный бизнес в одинаковой степени претендуют на новую нишу, используя технологические инновации для создания долгосрочных решений, предоставляя неосвоенному рынку доступ к финансовым услугам и привлекая внимание трудоспособного населения к передовым технологиям сотовой связи.
Инновационные отрасли
На фоне роста инвестиций в инновационные технологии происходит развитие частного сектора. Одна из первых торговых онлайн-площадок Индии, BankBazaar, привлекла 375 кроров[63] рупий ($60 млн) в последнем раунде инвестиций[64]. BankBazaar акцентирует свою деятельность на продаже персональных финансовых сервисов. Компания была основана в 2008 г. и с тех пор продолжает инвестировать в мобильные приложения, учитывая тот факт, что большинство клиентов все чаще используют для доступа к таким сервисам смартфоны. Поскольку все больше пользователей взаимодействуют с сайтами через мобильный телефон, интеграция мобильного приложения в функциональность сервиса становится приоритетной задачей для будущих стартапов.
Jocata – еще один известный финтех-стартап, специализирующийся на разработке приложений по принципу «Знай своего клиента» и программного обеспечения для предотвращения отмывания денег. На компанию ложится меньше расходов, связанных с нормативным регулированием, поскольку технология соответствует нормативным требованиям, а данные пользователей, получаемые в процессе работы с приложением, могут быть в дальнейшем использованы для других целей. Этот проект был отобран компанией Accenture для участия в программе FinTech Innovation Lab[65]. Подобные примеры позволяют утверждать, что другие страны мира готовы оказывать содействие индийским стартапам в силу их очевидного потенциала.
Традиционные банки ощущают угрозу со стороны финтех-компаний, поскольку объем банковских комиссионных от онлайн-транзакций постоянно снижается. Например, оплата комиссионных сборов банка HDFC, второго по величине банка Индии, упала на 30 %[66]. В качестве ответного шага банк вступил в партнерские отношения с интернет-магазинами, такими как Snapdeal и Flipkart. Магазины запускают на сайте банка свою торговую площадку и возвращают банку часть комиссионных за осуществление коммерческой деятельности. Рост электронной коммерции постепенно приводит к изменениям на рынке платежей с увеличением числа пользователей, которые предпочитают совершать покупки онлайн.
Финтех также ворвался в социальный сектор, например компания Milaap является одним из крупнейших онлайн-проектов по привлечению средств. Благодаря платформе Milaap жители всего мира могут собирать деньги в помощь бедным общинам в Индии, которые нуждаются в элементарных удобствах: санитарных условиях и питьевой воде. Milaap работает по схеме микрозаймов: принимает от волонтеров небольшие суммы денег и направляет их своим агентам, которые рассматривают заявления на выдачу кредита, гарантируя заемщику своевременное получение заемных средств. Эффективность такой схемы показала себя на практике, чего нельзя сказать о традиционном банке, процесс займа у которого занимает много времени из-за бюрократической волокиты.
Неудивительно, что финтех прорывается в сектор пищевой промышленности Индии, которая также известна под именем «Страна специй». Пищевые стартапы в Индии более популярны, чем нашумевшие технологии электронной коммерции. С учетом того, что стоимость рынка пищевой промышленности составляет $50 млрд[67], число стартапов, работающих в этой сфере, растет. Например, платформа Feazt позволяет гурманам принять участие в званом ужине в качестве гостя или хозяина. Гости вносят определенную сумму за еду, а хозяева платят за стоимость подписки и регистрации на сайте.
Центр совместных усилий
По мере того как каждый сектор экономики подвергается влиянию инноваций, все меньше удивляет то, что инвестиционные фонды бьют все мыслимые рекорды. Индийские стартапы в совокупности привлекли $3,5 млрд[68] в первой половине 2015 г., превысив общую сумму сделок за весь 2014 г. Национальные и международные инвесторы организовали целый ряд совместных предприятий: Helion Venture Partners, Sequoia Capital, Blume Ventures, Kalaari Capital, Accel Partners, Matrix Partners, Tiger Global, IDG Ventures и Softbank. Бангалор – лидер по сбору средств ($2,43 млрд), Нью-Дели на втором месте с $1,43 млрд, Мумбаи замыкает тройку лидеров с $610 млн[69]. Эти истории успеха укрепляют значимость инноваций для инвестиций. В то же время Резервный банк Индии ослабил финансовые требования, дополнительно способствуя развитию экономики. Благодаря существующей инфраструктуре крупнейшие города Индии, такие как Мумбаи, Пуна, Хайдарабад, Бангалор, Ченнаи, стремительно приобретают статус национальных центров по развитию финтех-инноваций. Эти центры культурной и деловой жизни имеют все необходимые ресурсы, чтобы построить на своем фундаменте процветающую финтех-экосистему: банковские и финансовые учреждения в государственном и частном секторе, небанковские финансовые компании, транснациональные компании из сфер производства и предоставления услуг, бэк-офисы, стартапы и предприниматели, инкубаторы, инвесторы и множество специалистов.
Количество финансовых центров в стране также увеличивается. По результатам исследования, проведенного MasterCard, семь городов Индии входят в топ-65 финансовых центров развивающихся экономик[70]: Мумбаи, Нью-Дели, Бангалор, Ченнаи, Хайдарабад, Калькутта, Пуна и Коимбатор. Эти города способны поддерживать финансовую и инновационную инфраструктуру. Они показывают превосходные результаты по таким показателям, как коммерческая активность, темп развития, качество образования, уровень жизни, совместимость с ИТ-технологиями, общественная безопасность. Мумбаи, де-факто финансовая столица Индии, занимает самое высокое место среди других городов.
Являясь авторитетным финансовым центром, город служит штаб-квартирой для значимых фондовых бирж, национальных и международных финансовых институтов. Кроме того, это инвестиционная столица, в которой живут многие инвесторы. Бангалор часто называют столицей индийских стартапов. Он ведет жесткую конкурентную борьбу с экосистемами Дели, Мумбаи и Пуна. ИТ-первопроходцы из Индии – Wipro, Infosys и TCS – начали свою деятельность в Бангалоре. Сегодня это ключевые партнеры в ИТ-области, которые поддерживают многие финансовые учреждения. Благодаря деятельности таких компаний город привлекает предпринимателей и инвесторов. Экосистемы этих городов стали полигоном для деятельности различных финтех-стартапов, работающих на рынке ценных бумаг, мобильных платежей, микрофинансирования и институциональных инструментов.
Будущее финтеха в Индии обусловлено стремлением участников к достижению высоких целей и неиссякаемым источником оптимизма. Подтверждением этому является город Гуджарат, международный финансовый центр, созданный по инициативе правительства. В рамках грандиозного проекта финансовые центры глобального и местного уровня получают готовую инфраструктуру для проведения своих операций. В своем стремлении преуспеть в качестве финтех-центра город ориентируется на такие финансовые центры, как Сингапур и Дубаи. Также отметим, что трудоустройство в финтех-индустрии находится на подъеме. Одни только банки и страховые компании предоставили около 22 000 рабочих мест. Пуна возглавляет список городов с наибольшим процентом занятости, остальные города значительно прибавляют в этом плане[71]. Это неудивительно, раз такие компании, как SunGard, Fundtech, MasterCard, Fiserv и First Data, уже открыли свои офисы в Пуне, а MasterCard разрабатывает в городе самый крупный технологический центр за пределами США[72].
Рассматривая Индию в качестве финтех-центра, нам необходимо учитывать различные составляющие. Благодаря тому, что жители мегаполисов большое внимание уделяют преодолению финансовых трудностей, они с большим оптимизмом принимают дух инновационных технологий. В отличие от финтех-центров в других странах мира, наследие финтеха в Индии выльется не в банковский статус, а в развитие экономики страны в целом.
Сингапур – финтех-хаб Юго-Восточной Азии
Маркус Гнирк (Markus Gnirck),
соучредитель, Startupbootcamp FinTech;
Гербен Виссер (Gerben Visser),
управляющий партнер, Incubasia Ventures
В течение последних 50 лет Сингапур показывает всему миру, как нужно развиваться в различных направлениях. Стратегически выгодное географическое положение дает ему доступ к целому региону, который по размерам превосходит Европу. С точки зрения экономического потенциала, численности населения, а также демографических показателей Сингапур имеет все шансы на то, чтобы показать Азию миру, а мир – Азии.
Международный опыт Сингапура основан на экономической стабильности, жесткой нормативно-правовой базе и эффективном административном регламенте. Благодаря благоприятному географическому положению Сингапур служит идеальным трамплином для проникновения в более крупные и густонаселенные страны, такие как Индонезия, Малайзия, Таиланд, Вьетнам и Филиппины.
Стимулы для развития финтеха в Сингапуре
По данным Индекса глобальных финансовых центров, Сингапур занимает 4-е место по объемам развития, а согласно отчету GITR (World Economic Forum Global Information Technology Report 2015) – и вовсе 1-е место. Сочетание финансовой зрелости и технологической готовности непосредственно влияет на развитие финтех-индустрии и естественным образом возводит Сингапур в ранг финтех-кластеров.
Пока направление финтеха развивается с большой скоростью во всем мире, экосистемы разных стран используют уникальные механизмы для ускорения финтех-индустрии. Разница механизмов заметна при сравнении рынков высокоразвитых стран Европы и США и развивающихся стран Азии. Рост финтеха в развитых странах происходит за счет инноваций и увеличения добавленной стоимости, в то время как развивающиеся страны остро нуждаются в финтех-технологиях для устранения болевых точек, парализовавших их экономику.
Достаточно сложно говорить в общей форме о стимулах развития финтеха, поскольку в Азии встречается здоровое сочетание развитых и развивающихся экономик. На региональном уровне доступ к финансовым технологиям по-прежнему затруднен, и, если этот вопрос оставить без внимания, становление финансовой зрелости может в ряде экономик просто не наступить. Поэтому, исходя из коммерческих соображений, большинство финтех-компаний в Азии подходят к решению вопросов с позиции финансового интегратора.
Благоприятная бизнес-среда – еще один ключевой фактор для развития финтеха в Сингапуре. Предпринимательская и инновационная деятельность в значительной степени поддерживается государственными компаниями, такими как SPRING Singapore, International Enterprise Singapore (IE Singapore), Singapore Economic Development Board (EDB), и Infocomm Development Authority of Singapore (iDA). Эти организации берутся за инициативы, направленные на поощрение и стимулирование инновационной деятельности и предпринимательства в масштабах страны. Компетентная правовая база позволяет финтех-компаниям комфортно развиваться в Сингапуре.
Сингапур во многом добился успеха благодаря тому, что Валютное управление Сингапура активно участвует в развитии деятельности финтех-организаций. Недавно Управление учредило должность главного специалиста по финтеху. Через этого сотрудника будет проходить взаимодействие финтех-компаний и Управления. По своей структуре орган напоминает Управление по финансовому регулированию и надзору Великобритании. Они также подтвердили полную приверженность финтеху, переведя $225 млн на счет Финансового центра Сингапура, в рамках инициативы Технологии FSTI.
Наконец, произошел ощутимый скачок развития информационных источников и генерации контента. Например, такое авторитетное учебное заведение, как Университет управления Сингапура, основало ряд центров – например, финансовую академию FITA (Financial IT Academy) и Институт SKBI (Sim Kee Boon Institute for Financial Economics). Наряду с этим национальные банки изучают программы развития с акцентом на финтех. Более того, циркуляция и детализация знаний в финтех-области повышает уровень общественной заинтересованности и осведомленности, косвенно оказывая влияние на развитие финтех-активности.
Экосистема финтеха в Сингапуре
Успех финтех-экосистемы, как правило, зависит от совокупности трех ключевых факторов:
1. Финтех-стартапы и предприниматели;
2. Инвестиционный капитал, направленный на развитие стартапов;
3. Сообщество грамотных менторов и экспертов.
Во-первых, в Сингапуре более 100 стартапов ориентированы на рынок B2C/B2B, хоть это и не сразу бросается в глаза. В вертикальной структуре финтеха стартапы представляют собой общие тренды, которые действуют во всем мире: сервисы мобильных платежей, блокчейн-торги или бэк-офисные решения. Многие финансисты вдохновляются успехами других и покидают свои тесные офисы, чтобы открыть собственные компании.
Во-вторых, в последние годы венчурные инвесторы в пределах страны и за рубежом пристально следят за развитием финтех-индустрии в Юго-Восточной Азии. Несмотря на то что эта отрасль появилась недавно, первые инвестиции уже сделаны. Привлеченные средства, несомненно, вызовут поток инвестиций в развитие финтеха. Поскольку большинство стартапов разных отраслей ориентированы на производство B2C-продуктов, венчурные инвесторы с удовольствием займутся масштабированием B2C-решений на территории Юго-Восточной Азии. Кроме того, многие финансисты (банки, хедж-фонды, кредитные специалисты) начинают инвестировать средства в стартапы на ранней стадии развития, благодаря чему специалисты могут обмениваться друг с другом ценной информацией и знакомиться с влиятельными участниками рынка.
В-третьих, стоит отметить, что финтех-сообщество менторов, экспертов и консультантов стремительно расширяется. Такие события, как Tech in Asia, FinTech Social, Next Bank Meetup, Hackathons и Pitch Days, привлекают большое количество предпринимателей и финансистов, которые в дальнейшем присоединятся к растущему финтех-движению. По сравнению с другими финансовыми центрами Азии экосистема Сингапура отличается потенциалом и способна предоставить предпринимателям, финансистам и инвесторам обширные возможности для сотрудничества. Азиатские финтех-стартапы признают этот факт и переезжают в Сингапур для развития бизнеса. Даже стартапы с большими рынками сбыта B2B-решений (такими как Индия и Индонезия) стекаются в Сингапур за финтех-опытом, поскольку именно опыт определяет успех. Уникальность экосистемы Сингапура состоит в том, что она всегда открыта для искателей новых знаний.
Если хорошо присмотреться к финтех-экосистеме Сингапура, можно заметить, что рынок состоит из следующих ключевых игроков: правительственных и контролирующих органов, инвесторов, финтех-компаний, финансовых институтов, телекоммуникационных компаний, бизнес-ассоциаций и сообществ.
Участникам сингапурского рынка доступна привилегия спрогнозировать свое будущее, полагаясь на опыт зрелых экономик США и Европы. Уже сейчас финансовый сектор Сингапура формируется на базе стратегий, принятых за рубежом. Например, создание инновационных центров, сотрудничество с акселераторами и инкубаторы, привлечение венчурного капитала для развития финтех-компаний, заключение сделок с финтех-компаниями. На первый взгляд, действующие компании в области технологий и телекоммуникаций стараются оставаться вне поля зрения, но, если присмотреться, они совсем не бездействуют в этот решающий момент финтех-развития.
Экосистема Сингапура обладает потрясающей способностью работать в синергии с другими технологическими отраслями. Поскольку финтех играет важную роль в жизни каждого из нас, существуют веские основания интегрировать решения с медицинскими, образовательными и муниципальными технологиями. Правительство Сингапура прилагает усилия к объединению высоких технологий, предоставляя более благоприятные условия для глубокой интеграции. Такое решение не может не радовать, поскольку нельзя ограничивать финтех единственной сферой применения. Финтех должен взаимодействовать с разнообразными сферами жизнедеятельности потребителя.
Организация финтех-кластера в Сингапуре требует наличия соответствующей структуры, способной объединить деятельность ключевых игроков и создать мост между корпорациями крупных городов и провинциальными стартапами. Цепочка ценностей финтеха состоит из большого количества звеньев, связь между которыми определяет жизненный цикл экосистемы.
Истории успеха
Успех финтех-экосистемы измеряется количеством организаций, объемом привлеченного капитала и сгенерированного дохода. Хотя Сингапур еще не получал большой прибыли от закрытия инвестиций, судя по большому числу компаний, Юго-Восточная Азия – самое подходящее место для развития финтеха на текущий момент. Первый в мире Хакатон по блокчейну в 2015 г. сформировал 16 блокчейн-команд, которые в скором будущем изменят представление банковских организаций о работе с этой технологией.
Истории успешных мировых финтех-кластеров объединяет общая черта: наличие унитарного органа, поддерживающего активность финтех-экосистемы страны.
Например, в Великобритании это Innovate Finance, в Австралии Stone & Chalk, в Нидерландах Holland FinTech. Что касается Азии, компании FinTech HK в Гонконге и The Singapore FinTech Consortium в Сингапуре также заняты строительством финтех-сообщества в соответствующих странах.
Наконец, идея создания ведущего финтех-объединения Startupbootcamp FinTech родилась во время визита лондонской делегации в Сингапур во главе с мэром Лондона Борисом Джонсоном (Boris Johnson). Структура пользуется огромным успехом благодаря действиям регуляторов, а его инновационная программа создает благоприятные условия для эволюции финтеха в Сингапуре.
Совокупность этих факторов привела к увеличению числа стартапов в финтех-сообществе и соответственно повлияла на интенсивность инвестиционной деятельности. Очевидно, что создание такой экосистемы играет важную роль для регионов и городов, желающих раскрыть свои финтех-возможности.
Заключение
Будущее не оставляет сомнений в том, что Сингапур продолжит выполнять функцию главного финтех-кластера своего региона. Сингапур служит трамплином в страны АСЕАН, которые обладают огромным потенциалом для развития. Финтех-компании Сингапура способны расчистить финансовую территорию от скрытых угроз и использовать возможности, которые позволят эффективно применять инновационные решения и улучшить финансовую систему.
4. Финтех на развивающихся рынках и его социальные последствия
Согласно данным G20, 2,5 млрд взрослых формально изолированы от финансовой системы. Эта глава описывает влияние, которое финтех оказывает на развивающиеся рынки, и социальные последствия, которые могут возникнуть в результате внедрения финансовых технологий на территориях, не охваченных банковскими услугами. Речь пойдет о демократизации финансов, то есть обеспечении доступа к финансовым сервисам и продуктам. Система наличных денег дополняется мобильным аналогом цифровых денег. Сдвиг вызван не банковской деятельностью, а телекоммуникационными операторами, которые выступают в поддержку мобильных транзакций. Финтех-стартапы способны передать технологии в руки тем, кто в них нуждается, тем, кого банки обошли стороной. Причем платежные сервисы, предлагаемые финтех-фирмами, позволяют сэкономить на операционных затратах и издержках.
Финтех: локомотив, который способен на многое
Сюзан Джозеф (Susan Joseph),
учредитель, Leverige LLC
Еще в 1930 г., когда финансовый мир находился в подвешенном состоянии, Платт (Platt) и Мунк (Munk) придумали знаменитые слова ободрения: «Я думаю, что смогу, я думаю, что смогу» для сказки The Little Engine That Could (англ. «Паровозик, который смог»). Далее произошел резкий спад экономики, и финансовый рынок обвалился. С тех пор мы пытаемся изменить ситуацию новыми законопроектами, реформами, но по большому счету продолжаем топтаться на месте. Какое-то время выбранная тактика помогала избегать очередного масштабного кризиса, но она также способствовала созданию глобальной финансовой системы, изолированной от общества и управляемой группой консервативных капиталистов. Система была устроена так, что новаторам с прорывными технологиями не удавалось и близко подойти к финансовому рынку.
После того как нормативно-правовые стандарты, введенные после кризиса 1930 г., потеряли актуальность, в 2008 г. мир был охвачен очередным кризисом, в результате которого возникли новые стандарты, направленные на радикальные изменения. Параллельно происходит стремительное развитие технологий, способных оживить мировую финансовую экосистему. Новый регламент в тандеме с новыми технологиями дал начало тому, что сейчас называют полномасштабной финтех-революцией. Наступил золотой век финтеха, это время таит в себе неопределенность, но в то же время и замечательную возможность построить экономику будущего. Предстоит провести немало работы, но, даже если мы начнем с малого, с верхушки айсберга, общество почувствует положительный результат наших трудов.
Основная масса развивающихся рынков действует в рамках ограниченной финансовой инфраструктуры. Фондовые рынки и банковские учреждения опираются, насколько это возможно, на устаревшие технологии, будучи недосягаемыми для малообеспеченных сельских жителей, которые составляют основной процент населения слаборазвитых стран. С другой стороны, финансовый сектор сталкивается с незначительным количеством структурных и нормативных барьеров. Благодаря такой динамике финтех-инноваторы смогли разработать решения в пользу неимущих слоев населения, которые по своей популярности обходят сервисы, предлагаемые традиционными компаниями. Это происходит потому, что финтех способен добраться в самые недоступные уголки страны, где о банковском обслуживании никогда не слышали.
Для понимания ситуации следует свыкнуться с тем фактом, что на развивающихся рынках правят бал наличные деньги. Бедные слои населения банковская система не замечает. Большинство финансовых операций осуществляется наличными, у них нет возможности пользоваться удобствами, к которым привык цивилизованный мир: оформить кредит, получить страховку или открыть сберегательный счет. Основная часть населения живет в сельской местности, в небольших деревнях. Центральные банки регионального уровня не заинтересованы в развитии филиалов, необходимых для обслуживания населения. В странах с развивающейся экономикой предпринимательство является не только увлечением, но и необходимостью, поскольку школ и рабочих мест не хватает. К сожалению, без развитой инфраструктуры невозможно добросовестно вести дело. В этом случае действует поговорка: спасение утопающих – дело рук самих утопающих. Нужны технологии, которые соберут разрозненную экосистему в единое целое.
Неразумно полагать, что люди, которые не имеют банковского счета, совсем не принимают участия в финансовых операциях. Как ни странно, основным инструментом для интеграции финтеха является мобильный телефон. В Африке за последние 15 лет количество абонентов сотовой связи поднялось с нуля до 900 млн человек. Ситуация складывается схожим образом и в других регионах с низким уровнем дохода. Самое удивительное то, что 500 млн абонентов не имеют постоянного доступа к электричеству.
Например, в Кении в 2007 г. Safaricom, дочерняя компания Vodafone и крупнейший оператор сотовой связи в стране, представили первую в мире мобильную платежную систему: MPesa. Абоненты Safaricom могли легко пользоваться сервисом, так как он был интегрирован в SIM-карту. По мере того как возрастало количество пользователей предоплаченной связи, Safaricom фактически монополизировала кенийский рынок и одновременно заложила фундамент глобальной сети мобильных финансовых сервисов. Согласно последнему отчету Ассоциации GSM (Ассоциация операторов мобильной связи), только в декабре 2014 г. с помощью мобильных приложений было проведено 717,2 млн операций по всему миру в общей сложности на сумму $16,3 млрд.
Кенийским финтех-решениям завидуют даже развитые страны. На фоне нежелания работать с нищими слоями населения банковская система сама способствовала беспрепятственному развитию финтеха в Кении. Технология, направленная в помощь малоимущим, стала настолько популярна среди банковских пользователей, что они потребовали от банков внедрения такой технологии.
И все же, какой процент населения Кении пользуется мобильными платежными технологиями? По оценкам 85 % взрослого населения пользуется мобильными сервисами для оплаты услуг сотовых операторов. Эти транзакции проходят мимо банков. Фактически для оплаты люди пользуются мобильными кошельками, к которым вместо банковского счета привязан телефонный номер. Поток безналичных платежей связывает рынки слаборазвитых стран, и банки в этом процессе не принимают никакого участия.
В процессе проведения денежных переводов обрабатывается колоссальное количество пользовательских данных, благодаря которым операторы могут расширить спектр услуг, добавив к денежным переводам сервис по приему депозитов и выдаче микрокредитов. Совсем недавно Safaricom запустила два подобных сервиса в сотрудничестве с локальными банками: M-Shwari в сотрудничестве с коммерческим банком Африки и KCB-Mpesa в сотрудничестве с Коммерческим Банком Кении, одним из крупнейших банков страны.
Возможно, вы еще не поняли самого главного, поэтому я повторюсь: нищие, которые не могли позволить себе иметь банковский счет, получили доступ к финансовым технологиям. На смену наличным пришла эпоха цифровых денег. Традиционный банкинг был не причастен к этому событию. В этом заслуга сотовых операторов и их подрывных технологий, которые можно по праву считать революционными.
Смогут ли цифровые деньги полностью заменить наличные? Возможно, нет. Но благодаря тому, что цифровые платежи становятся достоянием простого народа, экономика слаборазвитых стран будет развиваться стремительными темпами. Как известно, количество денег определяет уровень жизни.
Мы на пороге следующего этапа революции, когда обычный телефон остается в прошлом, а на смену ему приходит смартфон. По оценкам к 2020 г. 70 % жителей развивающихся стран начнут использовать смартфоны. Возможности финтеха бесконечны, стартапы способны доставить технологии всем нуждающимся. Давайте пройдемся вскользь по двум невероятным идеям, способным улучшить жизнь человека.
Первая идея состоит в том, что в Руанде появится продукт кредитного страхования на базе платформы больших данных. Каких-то 20 лет назад жители Руанды пережили невообразимый геноцид, и страна еще не пришла в себя от пережитого ужаса. В настоящее время экономика Руанды растет в среднем на 8 % в год. Может ли экономика ускориться? Да, если финтех-интегратор внедрит решение по кредитному страхованию, благодаря которому сократится риск невозврата заемных средств и банки смогут выдавать кредиты ранее неохваченным клиентам. С помощью продвинутых методик по сбору данных страховщики по байтам разберут стену, изолирующую граждан от доступного кредита.
После того как система из точек данных и алгоритмов попадет в Интернет, процессы андеррайтинга, выдачи кредита и кредитного страхования будут автоматизированы. Кредитные и страховые продукты получат мгновенное распространение и возможность для развития.
Эту платформу можно также использовать для оценки ключевых показателей эффективности рынка. Подобный анализ ранее провести было сложно из-за закрытости сектора, сегодня же технология позволяет оценить целесообразность инвестиций. Поскольку приложения будут в открытом доступе, необходимо разработать программы для обучения пользователя финансовой грамотности. В процессе сбора данных работа программ будет отлажена. Далее готовый продукт будет поставляться в комплекте с приложением.
Представьте себе экономику слаборазвитой страны, в которой активно развиваются предприятия малого бизнеса – фермы, цеха, мастерские, легкая промышленность, экспорт, и т. д. – то есть бизнес – направления, способные приносить прибыль и создавать рабочие места. А теперь представьте, у вас есть статистические данные, по которым можно проследить динамику развития предприятий. Это надежные данные, которые легко передаются через API-интерфейс[73]. Эти данные будут предложены инвесторам, стремящимся улучшить экономическую инфраструктуру государства. Эти данные послужат основой для дальнейших инвестиций, потому эти самые данные – яркое свидетельство того, что инвестирование в малый бизнес приносит свои плоды.
Это пример того, как голос финтеха способен дотянуться до малоимущих слоев населения. Инновации могут послужить базисом для новой политики, поощряющей реформы в экономике и обществе. Речь идет о практических реформах, ориентированных на устойчивое экоразвитие Руанды. В развитой экосистеме естественным образом формируются сильные сообщества. Возможность кредитного страхования в Руанде станет первой ласточкой среди кредитных нововведений на рынках развивающихся стран. Мало-помалу финансовые технологии войдут в местный обиход и улучшат качество жизни. Способствует ли финтех социальным переменам? Определенно!
Во втором случае действие происходит в Кении, которая увеличивает ВВП на 6 % в год и пользуется статусом финансового центра Восточной Африки. Как уже отмечалось ранее, 85 % всех взрослых кенийцев с помощью мобильных телефонов совершают финансовые сделки и погашают задолженности. Причем это не всегда смартфоны, способные поддерживать навороченные финансовые приложения, иногда это обычные телефоны, которые позволяют перемещать средства из одного места в другое.
На что конкретно способны мобильные технологии? На все операции, которые традиционно выполняет банк, в том числе финансирование цепочки поставок, выдача микрозаймов и коммерческих кредитов, оформление сберегательного вклада, возобновляемый кредит и т. д. Доступ к этим финансовым инструментам можно получить прикосновением пальца или нажатием кнопки. При этом вы находитесь над банковской инфраструктурой, пользуясь доступными и безопасными мобильными решениями.
Развивающиеся страны преподали нам очень ценный урок, суть которого в том, что самые мощные мобильные инструменты и технологии развивались вопреки существованию консервативных финансовых систем и регламентов. Гораздо легче создавать инновации с нуля.
Происходящее сегодня – это только начало. Приходит время рынка P2P-займов на мобильных платформах. Финтех-стартапы разрабатывают международную площадку кредитования, которая будет выполнять роль интернет-портала для капиталовложений. Иностранные инвесторы получат выход на местные компании, которые нуждаются в инвестициях для развития оборотного капитала, неликвидных активов и других факторов роста. В частности, эта платформа работает с некрупными финансовыми учреждениями, которые занимаются кредитованием малого бизнеса. Далее эти кредиты загружаются на платформу и перепродаются инвесторам в качестве градуированных инвестиционных нот. Это не опечатка. Речь идет о градуированных инвестиционных нотах, доступ к которым осуществляется с помощью мобильного телефона. Секьюритизация финансовых инструментов Кении происходит на глазах. Фондовые рынки растут как грибы после дождя. Мы рады за предпринимателей, придумавших все это.
Финтех осмелился бросить вызов традиционной системе своим стремлением помочь развивающимся рынкам. По силам ли эта задача? Множество финтех-стартапов открываются каждый день, и трудно понять, какие из них выживут. Мы знаем наверняка, что страны развивающихся экономик только выиграют от применения финтех-инноваций, поскольку инновации порождаются необходимостью. Меняется сама текстура финансового мира, финтех проникает на неосвоенные рынки. Мы находимся в эпицентре финтех-революции, и девиз, придуманный Платтом и Мунком, актуален как никогда. Наши мечты становятся реальностью, мы не боимся произносить идеи вслух и двигаться навстречу их реализации.
Я не думаю – я знаю, что смогу!
Почему я не хочу идти в банк?
Франциско Мере Палафокс (Francisco Mer Palafox),
генеральный директор и соучредитель, Bankaool, S. A. Institucin de Banca Mltiple
«Это так далеко, и я трачу столько времени и денег, чтобы обналичить чек. Каждый раз, когда я прихожу в отделение банка, охранник с вечно недовольным лицом спрашивает, что мне нужно. Каждый раз он сомневается, пускать меня или нет из-за моей внешности. Я стою в очереди 80 минут, чтобы обналичить свой чек. Я не хочу, чтобы меня видели. Я не чувствую себя безопасно в банке. На выходе из банка я прячу деньги под одежду, чтобы уберечь их от грабителей в автобусе. Из-за дождя мой путь домой кажется вечностью. Когда я, наконец, попадаю домой, я разжигаю небольшой огонь, чтобы согреться и высушить банкноты. Теперь я могу вздохнуть с облегчением, потому что я дома, я в безопасности».
Хуан, 38 лет, Мексика
Эта история свидетельствует о том, что миллионы жителей развивающихся стран в сельских районах, пригородах и бедных городских кварталах каждый день испытывают неудобства. Изоляция от финансовых технологий – тяжкое бремя для таких слоев населения, которые вынуждены оплачивать ненужные операционные расходы, потому что управление деньгами с помощью цифровых технологий не представляется возможным. Каждый раз они рискуют быть ограбленными, но самое печальное то, что основные финансовые учреждения просто не считаются с интересами своих клиентов. Развитие финтеха способствует преодолению большинства препятствий и реальному улучшению жизни миллионов людей.
По данным G20, почти 2,5 млрд взрослых жителей (около половины трудоспособного населения) формально изолированы от финансовой системы[74]. Успех проекта M-Pesa в Кении и прочих платежных систем на базе обычного телефона получил широкую огласку. На фоне глобализации сети Интернета и мобильного телефона (40 % населения – активные пользователи Интернета[75], 50 % населения – активные пользователи мобильных телефонов[76]) два вопроса остаются открытыми:
• Почему мобильные технологии до сих пор не вошли в жизненный обиход подавляющего большинства?
• Если смартфон получил такое широкое распространение, почему тогда поставщики финтеха не способны обеспечить полный ассортимент финансовых сервисов и почему интеграция финансовых технологий и мобильного телефона происходит так медленно?
Ответить на вопросы помогут материалы как со стороны предложения (отсутствие адекватной нормативно-правовой базы, отсутствие цифровой жилы в структуре традиционного банкинга), так и спроса (конкуренция с наличными деньгами).
Существуют и специфические факторы, например предвзятость отношения.
Рассмотрим эти вопросы на примере Мексики. Это довольно любопытный случай того, как формирующийся рынок решает проблему труднодоступности финансовых услуг на фоне развитой мобильной связи и сильной финансовой системы. Согласно Базельскому соглашению III[77], банковская система Мексики достаточно стабильна и считается одной из самых прибыльных для банковских франшиз разных стран. Тем не менее кредитование частного бизнеса в процентном отношении к ВВП остается на низком уровне 18 %. Почти 60 % взрослого населения Мексики никогда не открывали депозит ни в одном официальном финансовом учреждении[78]. В то же время уровень проникновения мобильной связи составляет 87 %[79], а уровень использования смартфонов приближается к 50 %[80]. Мексика занимает 14-е место в мире по подключенности к Интернету, 5-е место по активности в социальной сети Facebook, 3-е место по активности в Twitter и 5-е место по использованию сервиса Spotify.
Факторы предложения
В банковской системе Мексики доминируют семь крупных банков, которые контролируют 90 % рынка. Всеми банками были запущены цифровые и мобильные платформы для повышения качества клиентского обслуживаниями[81]. Однако такими платформами могут пользоваться только клиенты, которые открыли счет в банке. То есть такие платформы не предлагают цифровой или мобильной регистрации. В целом проблема так и остается нерешенной, поскольку потенциальному клиенту придется физически присутствовать в банке для прохождения громоздкой процедуры открытия счета. Мало того что клиент теряет драгоценное время, но и число филиалов на 100 000 жителей составляет всего 15,3. Это самый низкий показатель развитых рынков стран Северной и Южной Америки[82].
Пару лет назад мексиканское правительство внесло поправки в регламент по предотвращению отмывания денег с целью согласования результатов финансовой интеграции и мер по предотвращению нелегальных денежных потоков через банковскую систему. Самой важной поправкой стало внедрение принципа «Знай своего клиента», который применяется при фиансовых операциях через счета с месячным лимитом $1000[83]. Согласно новому регламенту при открытии счета не требуется физическое присутствие, упрощена процедура сбора информации и необходимых документов[84]. Основная цель законопроекта – сделать финтех доступным для миллионов мексиканцев и способствовать развитию этой отрасли. Однако банки не отреагировали оперативно на отличную возможность. Это произошло, вероятно, потому что их вполне устраивает рыночная олигополия. Они успешно окопались на этом рынке, вросли в него корнями и не видели смысла менять такие комфортные условия.
На фоне реалий мексиканского рынка только один банк предоставляет дистанционное обслуживание. Банк Bankaool разработал цифровую платформу, которая позволяет удаленному пользователю открыть счет парой щелчков мыши и без лишней бумажной волокиты[85]. Разработчики создали продукт, ориентируясь на ожидания пользователя, а не просто «скопировали» сервис многофилиального банка. Платформа обладает всеми свойствами банковского счета (за исключением лимита).
Цифровизация и телефонизация банковского счета способны повысить уровень пользовательского восприятия, существенно сократив объем фрикционных и операционных затрат, а главное, они способны осуществить процесс финансовой интеграции, предоставляя жителям развивающихся стран возможность воспользоваться электронной коммерцией. Безусловно, финтех – главный катализатор реализации подобных реформ, но правительство также должно оказывать содействие, как это происходит в Мексике.
Факторы спроса
Читать бесплатно другие книги:
